Как белорусу открыть счет у брокера с доступом на мировые рынки и IPO

Опубликовано 24 марта 2021 г. В этой статье я расскажу, как открыть счет у брокера, который дает доступ к большинству мировых фондовых рынков и IPO, а также проведу сравнение с доверительным управлением.

В США инвестируют 52% взрослого населения, в Японии 40%, в Китае — больше 10%. В соседней России за 2020 год количество физических лиц, имеющих брокерский счет, удвоилось и составляет 10 млн человек (около 10% взрослого населения). В Беларуси тоже наблюдается рост интереса к инвестированию. Но к сожалению, в РБ нет брокеров, дающих доступ на международные фондовые рынки. Поэтому есть два варианта: открывать счет у зарубежного брокера, либо инвестировать через доверительное управление в белорусских банках. Второй вариант я подробно описывал в этой статье.

Можно ли белорусам открывать счета за границей?

До 2021 года открывать счет и покупать ценные бумаги за границей гражданам РБ можно было только получив разрешение Нацбанка. Как получить такое разрешение и открыть счет у российского брокера, рассказывал Петр в этой статье.

12 февраля 2021 Правление Нацбанка приняло постановление №37 «О регистрации резидентами валютных договоров» — ссылка на pravo.by. Согласно постановлению, с 9 июля 2021 года вместо разрешений вводится регистрация валютных договоров, но только с суммами, превышающими:

• 2000 базовых величин для физлиц
• 4000 базовых для ИП и юрлиц

За нерегистрацию валютного договора предусмотрен штраф — для физлиц до 5 базовых. Подробнее о валютных договорах в статье ТУТ.бай

Какие санкции за открытие счета без разрешения до 09.07.21? В КоАП до марта 2021 была статья 11.2 «Нарушение установленного порядка осуществления валютных операций», предусматривавшая штраф от 50 до 100 БВ. В новом КоАП, введенным в действие с 01.03.2021 этой статьи нету.

Следует учесть, что 9 июля 2021 года вступает в силу Закон № 36-З «Об изменении законов по вопросам валютного регулирования и валютного контроля», который разрешает резидентам РБ открывать счета за границей, но также позволяет ввести ограничение на открытие таких счетов — подробнее

Брокеры, у которых можно открыть счет

Должен сразу предупредить, что, если не учитывать российских брокеров, выбор у белорусов небольшой. Большинство брокеров не открывают счета гражданам нашей страны. Например, популярный среди россиян американский Interactive Brokers но на мой запрос ответил следующее: К сожалению, мы не открываем счета резидентам и гражданам Республики Беларусь из-за ограничений со стороны US Office of Foreign Asset Controls.

Насколько я знаю, выбор у нас такой:

50 000$ на счетах

FINRA & SIPC, NFA до 500 000$

Score Priority с регулятором в США и страховкой в SIPC до 500 000$ выглядит самым надежным из доступных. Но для открытия счета минимальный официальный годовой доход должен быть не менее 75 000$ + на всех ваших банковских счетах должно быть не менее 50 000$. Таковы требования текущего клирингового дома, они актуальны на момент публикации (март 2021). По информации investor.of.by, в будущем возможен переход Score Priority на собственный клиринг, и уход от таких высоких требований.

Немного больше информации по брокерам и ДУ белорусских банков можете посмотреть в этой гугл-таблице (автор не я, спасибо инвесторам энтузиастам).

На полноценный обзор всех брокеров и условий, моих знаний и компетенций не достаточно, поэтому далее в рамках этой статьи я поделюсь своим опытом работы с Freedom Finance.

Брокер Freedom Finance, Кипр

Справедливости ради отмечу, что открыть счет во Freedom Finance (ФФ) решил почти спонтанно, по совету знакомого. У него был счет в российском Freedom Finance, я же выбрал Кипр из-за более простого и быстрого оформления (в РФ открытие счета длится около месяца). И лишь после регистрации (но до пополнения счета) я более основательно ознакомился с брокером. До этого у меня было открыто доверительное управление (ДУ) в белорусском Альфа-банке, и чуть позже я приведу свое сравнение ДУ и ФФ.

Кстати, пока не забыл. В Беларуси очень мало сайтов и телеграм-каналов, посвященных Финансам. Наш канал @FinBel в числе.

Мы публикуем интересные материалы про все, что связано с деньгами в Беларуси: инвестиции, недвижимость, бизнес, ИП, налоги и немного бухгалтерии, финансовые лайфхаки. Все статьи основаны на личном опыте авторов.

Подписывайтесь, чтобы потом не искать — @FinBel

Итак, подробнее о компании. Основатель и владелец — гражданин России Тимур Турлов. Компания основана в 2008 году. В 2015 году образован холдинг Freedom Holding Corp (США, Невада), в состав которого вошли:

• Инвестиционная компания «Фридом Финанс», Россия
• Freedom Finance Europe Ltd, Кипр
• АО «Фридом Финанс», Казахстан
• ООО «Фридом Финанс Украина»

Факты

1. В 2019 года акции Freedom Holding Corp. прошли листинг на NASDAQ, тикер FRHC.
2. 1 июля 2019 международное рейтинговое агентство S&P Global Ratings присвоило рейтинги на уровне «В-/В» группе компаний Freedom Finance. Прогноз «стабильный».
3. Активы клиентов Freedom Finance Europe (Кипр) застрахованы в Investor Compensation Fund на сумму до 20 000€.
4. Акции, купленные на биржах США, хранятся на счетах компании LEK Securities, которая имеет счета в американском депозитарии DTC. Подробнее про это и про перенос в депозитарий в FAQ.

На основании этого, я решил, что со вкладом до 20 000€ риски минимальные, и можно пополнять счет и составлять портфель. НО это мое субъективное мнение, и не является инвестиционной рекомендацией.

Открытие счета

Документы, которые вам понадобятся:

• Паспорт
• Документ, подтверждающий место жительства, не старше 6 месяцев*
• УНП физлица — узнать свой можно на сайте налоговой

* В описании указано, что подойдет любой документ, где указаны адрес и ваша фамилия. У меня приняли справку о месте жительства (выдает исполком / расчетный центр / сельсовет), с синей мокрой печатью. Пишут, что подходит и жировка, но если там указана именно ваши ФИО и адрес (не супругов и др), и выписка с банковского счета.

Во время регистрации надо будет сделать селфи, и если с документами все хорошо, счет открывают быстро, в течение пары часов.

* Если вам понравилась статья или у вас возникнут дополнительные вопросы, буду рад регистрации по реферальной ссылке. После регистрации напишите мне на почту vladisfin@yandex.by, дам пару советов (например, по участию в IPO) и отвечу на доп вопросы, если будут.

Пополнение и тарифы

После регистрации новые клиенты получают комплиментарный тариф Promo, который действует в течение месяца. По Promo вы можете пополнять счет с карточки, покупать акции на всех доступных рынках без комиссий.

Поэтому мой совет: перед регистрацией продумать, какие активы будете покупать в свой портфель. Чтобы в течение первого месяца максимально сэкономить на комиссиях. Конечно, если ситуация на рынке изменится, то первоначальный план придется скорректировать.

По истечении 30 дней вас переведут на тариф SMART EUR. Приведу основные комиссии (актуально на дату публикации):

• Пополнение:
  • с карты 2,5%*. Пример: вы пополнили счет на 100$, комиссия составит 2,5$
  • банковским переводом: 0% + комиссия банка за SWIFT перевод (зависит от банка отправителя, от 15$, отзывы).
• США/ЕС/Азия: 0,02$/€ за каждую акцию + 2$/€ за сделку. Пример: если вы купите 10 акций Facebook, комиссия составит 0,02*10+2=2,2$
• Россия/Украина: 0,08% + 0,2$ за сделку. Пример: если вы купите акций российской компании на 100$, комиссия составит 0,08+0,2=0,28$
• IPO на сумму менее 20 000$: 5% от сделки
• Уточняйте на странице freedomfinance.eu — Fee Schedule

* При пополнении можно увидеть такую пометку: «К оплате принимаются карты, выпущенные банками Евросоюза. Если ваш банк не из ЕС, пополните счет банковским переводом.» Но я несколько раз пополнял счет с долларовой карты белорусского банка, всегда без проблем.

При пополнении на сумму более 15,000€ у вас могут запросить подтверждение источника средств, по законодательству Евросоюза.

Участие в IPO

ФФ один из немногих в СНГ, кто дает доступ к IPO. Но с нюансами:

• доступ появляется не ко всем IPO, проходящим в мире, а к одобренным Фридомом. Надо отметить, что на большинство хайповых доступ был: Airbnb, Zoom, UBER, Dropbox, OZON, Pinterest и другие. Список прошедших и будущих IPO по ссылке.
• аллокация. Это значит, что аккаунтам с низким рейтингом (а новые аккаунты всегда такие) дают маленький кусочек пирога, обычно 1-2 акции. Чтобы поднять аллокацию:
  • надо иметь в портфеле ликвидные акции (с низким дисконтом при срочной продаже)
  • купить акции самого Фридома,
  • совершать немало сделок чтобы брокер зарабатывал на комиссиях
  • участвовать во всех IPO

В общем, есть нюансы, но на мой взгляд, все равно это весьма привлекательно, учитывая рост акций после выхода на биржу.

Налоги

Моему счету меньше года, и я еще ни разу не выводил деньги и не подавал декларацию. Поэтому мне еще предстоит разобраться с этим вопросом и дополнить статью. Насколько я понял при беглом изучении:

Граждане РБ обязаны сами подавать декларацию с указанием доходов, и платить подоходный налог 13% с прибыльных сделок, а также с дивидендов.

То есть пока я не вывожу деньги со счета, налог платить не нужно. Письмо Ассоциации налогоплательщиков РБ и ответ из МНС — ссылка.

Надо понимать, что с дивидендов американских компаний США удерживают с нерезидентов налог 30%, и они приходят на счет уже за вычетом этого налога. Обычно резиденты других стран, в т.ч. РФ, заполняют форму W-8BEN, позволяющую избежать двойного налогообложения. Но у РБ нет с США соответствующего соглашения.

Есть договор между США и СССР по вопросам налогообложения от 20 июня 1973 года, и так как Беларусь была союзной республикой, то является и одной из правопреемниц СССР. На сайте правительства США в документах по налоговому соглашению с Беларусью указана именно Конвенция 1973 г. Но в ней нет упоминания о дивидендах. По словам представителя ДУ Альфа-банка граждане РБ не имеют права на заполнение этой формы. Но я планирую все-таки заполнить и отправить эту форму через брокера, отпишусь по итогу.

Сравнение брокера и ДУ Альфа-банка

ДУ Альфа-банк	Фридом Финанс Кипр
Минимальная сумма	1000$	Нет минимальной суммы
Абон плата	1% от размера портфеля в год*	0%
Сделка на рынке США	7$	2$ + 0,02$ за каждую акцию
Пополнение счета	Без комиссий	2,5% с карты 0% банковский перевод +плата за SWIFT банка-отправителя
IPO	Нет доступа	Есть доступ
Налоги	Банк — налоговый агент	Надо самому подавать декларацию и платить налоги при выводе средств
Терминал	Сложный для восприятия, приложение 25 BYN/месяц	Удобный, понятный, бесплатное приложение

* То есть при портфеле 3000$, каждый год вы будете платить Альфе 30$, даже если портфель в убытке.

Про риски брокера я писал выше, а вот про риски ДУ в РБ хорошо написал Владислав Гоенко:

Еще из минусов ДУ: исполнение приказов по сделке в ДУ бывает с задержкой в день. Актуальные данные по купленным акциям, свободным деньгам отображаются на третий рабочий день. У брокера почти мгновенно.

Поддержка у ДУ и ФФ примерно на одном уровне. Отвечают в течения дня, максимум двух.

Интервью владельца Фридома Тимура Турлова на канале «Русские норм»:

Сделки с ценными бумагами всегда сопряжены с рисками: стоимость акций и прочих финансовых инструментов может как расти, так и падать. Результаты инвестирования в прошлом не гарантируют получение доходов в будущем.

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Хотите уточнить или что-то добавить? Спрашивайте Telegram либо в комментариях на этой странице, и вам на почту придет уведомление о моем ответе.

https://finbelarus.com/broker-ipo/