Самые недооцененные акции российских компаний 2020 с потенциалом роста
Лучший брокер Форекса! Удобная платформа и высокая прибыль до 40% в месяц!
Лучший брокер по бинарным опционам. Огромный раздел по обучению.
В этой статье раскрыты следующие темы:
Российские акции — два шага вперёд, два назад
Позитивный взгляд на российский рынок сохраняется. Дивидендный сезон окончен, и в ближайшие два-три месяца очевидных факторов роста российских акций мы не предвидим. Внимание инвесторов сосредоточено на торговой войне между США и Китаем, а также на слабых макропоказателях ряда развитых стран.
Сильная волатильность на мировых рынках неизбежно затронет и российский, но в меньшей степени, так как на нем, по нашему мнению, и так немного «горячих» спекулятивных инвестиций от международных фондов. Кроме того, поддержку рынку оказывают хорошие фундаментальные показатели, низкая оценка компаний и сохраняющийся отличный уровень дивидендных выплат.
P/E 2020
Источник: Bloomberg, оценки АТОНа
Снижение котировок мы по-прежнему считаем хорошей возможностью для покупки. К концу 2020 инвесторы начнут оценивать прогнозные мультипликаторы будущего года, и российские акции могут получить новый импульс к росту. Исходя из прогнозов на 2020 год, P/E индекса РТС составляет 5.3x против исторического среднего за пять лет 6.0-6.5x, а дисконт к EM достиг 55% против исторических 50%. К началу нового сезона дивидендных выплат к середине будущего года индекс РТС может легко превысить 1 500 пунктов, учитывая, что сейчас средняя див. доходность индекса опять на историческом максимуме в 7%.
Форв. 12М див. доходность MSCI Russia и MSCI EM
Источник: Bloomberg, оценки АТОНа
Мы добавили новые имена в наши топ идеи
Акции «ЛУКОЙЛа» снизились на 17% с пиковых уровней апреля и вновь выглядят привлекательно. Новый импульс котировкам может придать ожидаемое в августе объявление о новом обратном выкупе акций компании. Недавно мы повысили рейтинг «Московской биржи» до «выше рынка», учитывая хорошую динамику объема торгов в этом году, которая позволяет рассчитывать на сильные результаты за 2К19 по МСФО (публикация запланирована на 23 августа) и последующие периоды. В список фаворитов включена «Система»: мы полагаем, что долговая нагрузка корпорации в текущем году, наконец, начнет снижаться.
Мы заменили акции «РУСАЛа» на «Норильский никель», от которого ждем сильных финансовых результатов и больших дивидендов на фоне высоких цен на никель и палладий.
Среди менее ликвидных акций мы отмечаем «Юнипро» и «Эталон». Эти эмитенты платят достойные дивиденды. Обе акции отставали от рынка вследствие ряда корпоративных рисков, которые недавно были успешно разрешены в «Эталоне» и снижены в «Юнипро». Как и ранее, в нашем списке лучших акций – «Сбербанк», «Аэрофлот», Globaltrans, TMK, «Полюс Золото», TCS, и «Яндекс».
Российский рынок в лучшей форме, чем другие EM
С начала года индекс РТС вырос на 20% и достиг 1 300 пунктов – лучший результат среди крупных EM. В июле индекс взял отметку 1 400 пунктов (+30% с начала года), благодаря объявлению дивидендов и росту акций «Газпрома», но затем скорректировался вместе с мировыми рынками на фоне усиления рисков торговых войн. Остальные развивающиеся рынки были слабее: фондовый рынок Бразилии вырос на 14%, Турции – на 10%, Китая – на 6%, ЮАР – на 5%. Худшую динамику показали Индия и Южная Корея (индексы остаются на уровне начала года). Уверенная динамика индекса РТС полностью оправдана качественными фундаментальными факторами и позволяет нам ожидать продолжения роста.
Россия сильно недооценена по P/E по сравнению с другими EM, 2020
Источник: Bloomberg, оценки АТОНа
Российские акции
Бумаги финансового сектора и энергетики с начала года подорожали в среднем на 15%, благодаря в основном росту OГK-2 (+54%), «Россетей» (+52%), ВТБ (+25%), «Сбербанка» (+20%) и TCS (+17%). В телекомах/IT котировки «Системы» повысились на 48%, «Яндекса» – на 26%, и в результате рыночная капитализация сектора сейчас на 10% больше, чем в начале года. Акции «Газпрома» взлетели на 46%, а остальные бумаги нефтегазового сектора отставали от рынка, и сектор вырос в среднем лишь на 7%, что на 3 пп ниже роста индекса Московской биржи. Худший результат показала «АЛРОСА» (-20%) и «Сургутнефтегаз» (прив.) (-19%), что частично объясняется дивидендной отсечкой. В целом, акции металлургических компаний и производителей удобрений показывают худшую динамику – их котировки не изменились с начала года.
Лучшие идеи АТОНа
Лучшие дивидендные истории
*UR – ПЕРЕСМОТР; потенциал роста на основе консенсус-прогноза Bloomberg
Цены на момент закрытия 6 августа 2020
Прогноз по нефти: ожидаем Brent на уровне $60-65/барр. к концу 2020, возможно снижение в 2020
Учитывая продление соглашения о сокращении добычи нефти ОПЕК+ до марта 2020, Brent должна найти поддержку на уровне около $60/барр. на горизонте конца 2020. Однако, существуют многочисленные риски более глубокого снижения в 2020. На первом месте – продолжающаяся торговая война между США и Китаем: новые 10%-ые пошлины на китайский импорт на сумму $300 млрд оказывают давление на цены на сырье и потенциально способствуют снижению мирового спроса на нефть в 2020. В условиях замедления спроса дополнительные объемы от американских производителей сланцевой нефти могут оказать более сильное, чем ожидалось, влияние на мировые нефтяные бенчмарки, на наш взгляд, особенно с учетом недавнего пересмотра оценок добычи нефти в США МЭА и Управлением энергетической информации США. Среди других рисков мы выделяем последствия запрета США на экспорт нефти из Ирана – учитывая торговую напряженность, Китай, который был одним из основных импортеров нефти из Ирана, может попытаться обойти ограничения США, что усилит неопределенность и окажет давление на цены.
Прогноз по рублю: ожидаем диапазон 63-66
Во 2К19 российский рубль продолжал демонстрировать опережающую динамику по сравнению с валютами других EM, укрепившись почти на 4.0% по отношению к доллару США (+10.3% в 1П19) на фоне роста объемов аукционов по размещению ОФЗ, отсутствия новостей о санкциях и позитивных настроений на мировых рынках. В течение 1П19 курс рубля к доллару США тестировал отметку 62.6 – самый низкий уровень с августа 2020. Еще одним важным событием, оказавшим поддержку национальной валюте, стал сигнал о готовности со стороны ЦБ к снижению ставок, который спровоцировал ралли на рынке локальных облигаций. Однако, как только США объявили о втором раунде санкций по делу Скрипалей, мы сразу увидели падение рубля на 3%. И хотя коррекция рубля оказалась недолгой, в умах инвесторов возросла угроза принятия других жестких мер, что может продолжить оказывать давление на российскую валюту в краткосрочной перспективе. Впрочем, ослабление рубля вызвано не только санкциями, но и глобальным укреплением доллара против других валют на фоне роста глобальных рисков. Мы полагаем, что рубль будет колебаться в диапазоне 63-66 за доллар США до конца 2020. Если возобновятся разговоры о более жестких санкциях, то возможно будет увидеть скачки курса до 67-70 руб. за доллар.
Прогноз по санкциям
В прошлые выходные США объявили о втором пакете санкций по делу Скрипалей в отношении России. Он включает три типа ограничений: предоставление кредитов и или технической помощи России международными финансовыми институтами, такими как Всемирный банк или МВФ; дополнительные ограничения по экспортным лицензиям на определенные товары и технологии; запрет банкам США на участие в первичных размещениях нерублевого суверенного долга России и предоставление нерублевых средств правительству РФ. Первые два ограничения не оказывают существенного влияния на российскую экономику и публичные активы. Что касается последнего ограничения, оно существеннее, но также имеет ограниченное влияние на российскую экономику, курсы валют и другие публичные активы. Однако новые санкции создают негативные настроения среди инвесторов в отношении российского рынка в целом, напоминая о том, что санкционные риски существуют и остаются на повестке дня. С положительной стороны стоит отметить, что новые санкции не накладывают ограничений или запретов на участие в первичных и вторичных размещениях государственного рублевого долга (ОФЗ) или любого долга госкомпаний.
Лучшие идеи: факторы инвестиционной привлекательности
Инвестиции в акции «Сбербанка» – ставка на снижение политических рисков, ускорение экономического роста и возврат в Россию международных инвесторов, которые предпочитают в первую очередь покупать акции банка. В 2020 г. банк повысит коэффициент дивидендных выплат до 50%, что дает около 19 руб. на акцию. Это станет триггером для движения акций к 300 руб. к лету 2020 г. Кроме того, акции банка фундаментально недооценены и торгуются с 40-50% дисконтом к мировым аналогам.
«ЛУКОЙЛ» неплохо позиционирован к текущей конъюнктуре слабых цен на нефть: у компании низкая долговая нагрузка и выраженный фокус на максимизацию маржинальности нефтедобычи. Сохраняются катализаторы в виде погашения 35 млн казначейских акций и объявления параметров новой программы выкупа акций в августе.
«Полюс Золото» – одна из самых любимых компаний инвесторов, сочетающая низкую себестоимость, хороший профиль роста, дивиденды и дисконт к аналогам. Взгляд на золото позитивный: волатильность на рынках, опасение усиления торговых войн между США и Китаем, а также ожидания по дальнейшему снижению ставки ФРС благоприятны для инвестиционного спроса на этот металл. «Полюс Золото» оценивается рынком на 30% дешевле крупных глобальных золотодобывающих компаний сопоставимой капитализации.
ТМК продает 100% IPSCO компании Tenaris. Цена сделки ($1.2 млрд) предполагает мультипликатор EV/EBITDA 2020П на уровне около 6.7x для IPSCO, что значительно выше 5.5x у всей группы. Успешное закрытие сделки (основной риск) должно стать дополнительным катализатором и способствовать снижению долговой нагрузки: отношение чистого долга к EBITDA должно снизиться с 3.5x до 2.5x. Мы ожидаем закрытие сделки по продаже американского дивизиона в сентябре-октябре.
По текущим ценам на металлы «Норильский никель» оценивается всего 5.0х EV/EBITDA, а его дивидендная доходность дает почти 14%. Текущая цена акций существенно отстала о роста цен на корзину металлов (никель, палладий и медь). Мы считаем высокие цены на палладий достаточно устойчивыми, а рост цен на никель привлечет дополнительное внимание инвесторов к компании. 20 августа компания опубликует 1П19 МСФО. Мы ждем сильных результатов с EBITDA около $3.7 млрд. Компания объявит промежуточный дивиденд с доходностью около 6%.
Банк TCS Group – одна из наиболее быстро растущих компаний в России. Темпы роста его чистой прибыли превысят 35% г/г, а кредитный портфель увеличится на 60% в 2020 г. Клиентская база стремительно растет и приближается к 10 млн. чел. Бизнес-модель достаточно уникальна и позволяет стабильно привлекать новых клиентов. По мультипликаторам банк оценивается недорого. Краткосрочных драйверов роста акций пока нет, но мы считаем GDR банка привлекательной долгосрочной инвестицией.
«Яндекс» успешно развивается и показывает хорошие финансовые результаты. Его основной бизнес (реклама) приносит стабильный результат. Хорошо раcтет Яндекс.Такси, который по итогам 2К19 вышел в прибыль на уровне EBITDA. В обозримом будущем (2020-2020 гг.) Яндекс.Такси может провести IPO на NASDAQ. Результаты по МСФО за 2К19 оказались сильными и превзошли консенсус-прогноз Bloomberg, а прогноз на 2020 г. был повышен.
АФК «Система» торгуется с дисконтом в
60% к стоимости чистых активов, против средних исторических значений
45%. Учитывая, что ключевые активы холдинга показывают стабильно хорошие результаты, дисконт обусловлен высокой долговой нагрузкой компании (224 млрд руб.). «Система» продолжает оптимизировать график погашения обязательств. Дивиденды, которые будут получены в 2020 г. от МТС (около 29 млрд руб.) и «Детского мира», а также продажа 49%-й доли в «Лидер Инвесте» Группе «Эталон» (за 14.6 млрд руб.), скорее всего, позволят компании заметно снизить долговую нагрузку по итогам года.
Мы ждем восстановления акций «Аэрофлота» до конца года. Снижение цен на нефть существенно уменьшает расходы компании и повышает рентабельность. Как следствие, мы ждем сильных финансовых результатов компании за 2К19 и 3К19 по МСФО, что станет драйвером роста акций. Пассажиропоток компании также хорошо растет (+10%г/г). Мы рассматриваем «Аэрофлот» как быстрорастущую компанию, акции которой – хорошая долгосрочная инвестиция. Высокая чистая прибыль по итогам 2020 г. может означать выплату больших дивидендов.
C начала года акции «Юнипро» прибавили лишь 6%, существенно отстав от сектора. Это было связано с судебными спорами с «РУСАЛом» по третьему энергоблоку Березовской ГРЭС и риском расторжения ДПМ. Это стало бы существенным негативным фактором для «Юнипро»: ввод данного энергоблока, запланированный на 4К19, крайне важен для инвестиционного профиля компании. Напомним, по предварительным оценкам третий энергоблок Березовской ГРЭС может обеспечить EBITDA на уровне 18-19 млрд руб. в 2020 г. и далее, и с ним напрямую связано обещанное увеличение дивидендов (до 0.32 руб./акц., доходность – 12%). Недавно появилась информация о возможном внесудебном урегулировании: мы считаем, что это может способствовать снятию с повестки дня вопроса о расторжении ДПМ, а значит, и исчезновение ключевого риска для «Юнипро».
«Эталон». Продажи квартир и цены на них растут. Мы ждем публикацию сильных результатов компании за 1П19 по МСФО в конце сентября. Смена акционера завершилась, и дальнейшая стратегия развития Эталона понятна. Компания выглядит устойчиво, с хорошо сбалансированным портфелем недвижимости в Санкт-Петербурге и Москве. Долговая нагрузка низкая. Компания торгуется с хорошим дивидендом (9%-я доходность) и по мультипликаторам оценивается рынком очень низко.
Globaltrans — одна из лучших дивидендных историй: годовая див. доходность составляет 15-18%. Компания платит дивиденды дважды в год. Ближайшие дивиденды – в сентябре, $0.7 на GDR. (див. доходность 8+%). Долговая нагрузка компании минимальна, весь свободный денежный поток направляется на дивиденды. В последние месяцы акции компании были под давлением из-за опасений инвесторов, что ставки на полувагоны сильно упадут на фоне роста предложения. Мы считаем такие опасения преувеличенными.
«Московская биржа» — последние несколько лет акция была хуже рынка из-за стагнации доходов и высокой оценки. Но ситуация улучшается — доходы растут на фоне увеличения объемов торгов, меняется их структура в пользу более прибыльных для Биржи сегментов. Акции Биржи оцениваются 9.5х P/E, что ниже исторического среднего (12-13х). В конце августа Биржа опубликует МСФО за 2кв19, которые должны быть сильными. В целом, Биржа рассматривается, как качественный защитный актив с хорошей и стабильной див. доходностью 8%+.
Подпишитесь на нашу рассылку, и каждое утро в вашем почтовом ящике будет актуальная информация по всем рынкам.
Недооцененные акции российских компаний: лето-осень 2020 года. Во что инвестировать на российском фондовом рынке, чтобы хорошо заработать?
Совсем недавно я смотрел на российский фондовый рынок как на откровенное Г. Ну санкции там, все такое. Думал как сейчас бахнут какую-нибудь гадость, так доллар устремится к 100 рублям за одну единицу, а российский фондовый рынок плавно отдрейфует в сторону пробивания нового дна. Но различные приятные новости и какое-то колоссальное увеличение дивидендной доходности, а так же потенциал роста отдельных компаний заставили меня переменить свое мнение.
Кстати. Я не фанат творчества Вити АКА, да и с Азино 777 свои отношения , но картинка показалась мне забавной). А вот статья про обман казино вулкан: развод или нет.
И чтобы совесть была совсем чиста, напомню про то, что на фондовых рынках есть серьезные риски, а я – не профессиональный дипломированный советник, пишу свое субъективное информационно-аналитическое мнение и не призываю вас бежать инвестировать в те активы, которые я вам сейчас тут распишу. И вообще это статья для собственного пользования. Чтобы не забыть. Вложите и потеряете – ответственность на вас. Теперь к делу.
По какому критерию отбираются акции для инвестирования в этом обзоре
Во-первых, ищем живой и перспективный бизнес, т.е. фундаменталочка
Когда я готовил данный материал, встречал различные подборки, сделанные в начале 2020 года. Сказать бы что там представлены недооцененные акции российских компаний – тоже самое, что назвать российский автопром выдающимся. В нескольких таких хит-парадах я видел акции лукойла, которые за полгода сходили на дно, потому что главным драйвером роста был байбек, а дивдоходноть данной акции в районе 5%, что мало! А еще лукойл рос последние 2 года почти без коррекций. На рынке есть гораздо более интересные акции, о чем инвесторы прекрасно догадываются. А именно интерес инвесторов толкает акции к росту.
Во-вторых, ищем компании с хорошей дивидендной доходностью
Средней по рынку на момент написания статьи была дивдоходность в 7%. Нас интересуют преимущественно мощные и перспективные бумаги, которые еще и дадут возможность получить прибыль не только от своего роста, но и от разделения прибыли компании между акционерами. Например, Газпромнефть, которая имеет не только высокие перспективы, но и дает в перспективе 10,5% дивдоходности за год.
В-третьих, мы ищем такие акции, которые минимально просядут в случае начала какого-либо кризиса на финансовых рынках
Есть такая чудесная штука – бета на падении рынка. Это цифра, которая показывает насколько падает конкретная бумага относительно всего рынка в целом. Лучше всего, когда бета имеет значение меньше единицы. Это значит, что при падении рынка на 1%, компания падает менее одного процента. И здесь мы опять упоминаем Газпромнефть с бетой 0,77, а еще х5 group с бетой 0,72. Это значит, что при падении рынка на 1% они упадут на 0,77% и 0,72% соответственно. Конечно сильные коррекции лучше всего переживать в деньгах, но не каждый инвестор готов круглосуточно дежурить у монитора. А коррекции бывают иногда очень стремительными и неожиданными…
Во что вкладывать на российском фондовом рынке? Ищем недооцененные бумаги
Начнем неожиданно с Газпромнефти…
Инвестиции в акции Газпромнефти: кому и зачем это надо
Надо это прежде всего тому, кто хочет получать ожидаемую дивидендную доходность в районе 10,5% в год. Газпромнефть будет платить акционерам 50% чистой прибыли компании. И первое начисление ожидается уже осенью 2020 года. Платить будут дважды в год.
28 марта Газпромнефть представила стратегию развития до 2030 года, в которой указано, что она собирается стать одной из наиболее эффективных нефтяных компаний в мире. Производство будет расти на 2,5-3% в год до 2030 года, резервы вырастут на 30% + компания планирует получить доступ к базе нефтяных ресурсов Газпрома. По этим показателям она уже бьет любую российскую нефтяную компанию. Газпронефть активно внедряет цифровизацию всего и вся, что должно повысить производительность труда каждого юнита (рабочего). Амбициозные планы Газрпромнфети – войти в топ-10 публичных мировых нефтяных компаний по эффективности и технологичности. Ожидаемый возврат на инвестируемый капитал – более 15%.
Компания планирует не только осваивать новые месторождения, но и углубить разработку старых, выйти на рынок авиамоторного и судового топлива с новейшими разработками + развивать сеть розничных АЗС.
А что там с ценой покупки акций Газпромнефти?
Августовская коррекция рынка опустила цену акции чуть более, чем на 3%. Для примера сбербанк сдулся на 6,5%. Я уже положил Газпромнефть в свой портфель и планирую наращивать данный актив в своем портфеле. Сводная прогнозная цена аналитиков (Citi, ВТБ капитал, Газпромбанк, БКС и Bank of America) – 497 рублей за акцию, что даст прирост на 17% к стоимости бумаги на момент написания данной статьи. С момента IPO Газпромнефть подорожала на 15 246% за 20 лет, что равняется примерно +28.6% в год.
Если же вам интересно наблюдать за моими решениями, то обязательно подпишитесь на мой телеграм-канал, где все покупки-продажи идут в онлайн-режиме, так же ругулярно выходят отчеты по инвестициям: @freeman_invest
В совокупности с хорошей дивидендной доходностью мы можем рассчитывать на очень достойный рост самой акции
Инвестиции в акции Мосбиржи: кому и зачем это надо
Мосбиржа одна из самых недооцененных бирж в мире. Ожидаемая дивидендная доходность – более 9%. Но это еще далеко не самое главное и интересное! Начать нужно с того, что любая коррекция на фондовом рынке сопровождается актами покупки-продажи каких-либо активов. Где все это продается в России? На Мосбирже! И она имеет с этого определенный профит. Это значит, что даже если начнется абсолютный хаос на фондовом рынке, то люди начнут скидывать наиболее рисковые активы и заходить в защитные. И все это так же будет происходить на Мосбирже, принося ей определенный доход.
Торговые операции за июль по Мосбирже выросли на 9% и составили 72,1 трлн рублей, что указано в выпущенном 2 августа отчете. А еще за этот год на Мосбиржу пришел огромный приток физических лиц, которые на данный момент проводят ровно треть сделок. Ежемесячное увеличение притока физ лиц на фондовый рынок – не менее 5%. Мастодонты финансовых рынков считают, что за счет этого в ближайшее время количество сделок увеличится в несколько раз.
Августовской коррекции фондовых рынков Мосбиржа даже не почувствовала, умудрившись вырасти на 1,7%. Сводный прогноз аналитиков (Атон, UBS, Сбербанк, Goldman Sachs) по цене – 117 рублей, профит +23,5%. Бумага уже есть в моем портфеле.
Если же вам интересно наблюдать за моими решениями, то обязательно подпишитесь на мой телеграм-канал, где все покупки-продажи идут в онлайн-режиме, так же ругулярно выходят отчеты по инвестициям: @freeman_invest
В совокупности с неплохой дивидендной доходностью мы можем рассчитывать на крутой рост самой акции
Инвестиции в акции X5 Retail Group: кому и зачем это надо
Пятерочка выручает! Я люблю этот магазин и хожу в него регулярно, потому что он близок к дому и постоянно акции на шоколадки, но дело совсем не в этом!
Во-первых, X5 Retail Group – это «Пятёрочка», супермаркеты «Перекрёсток», гипермаркеты «Карусель» и магазины «шаговой доступности» под брендом «Перекрёсток Экспресс». Это достаточно много сегментов пищевого ритейла, который на фондовом рынке традиционно считается защитным активом с низкой бетой. В нашем случае X5 Retail Group имеет бету 0.72.
Во-вторых, X5 Retail Group очень быстро адаптируется к изменчивым рыночным условиям и многими аналитиками считается лидером по всем показателям. Большую часть прибыли X5 Retail Group зарабатывает в Москве И СПб, которые являются наиболее платежеспособными регионами России. А еще X5 Retail Group внедряет онлайн-продажу продуктов с доставкой на дом. Онлайн-супермаркет растет трехзначными цифрами.
По капитализации X5 Retail Group входит в ТОП-30 Российских компаний в то время, как показатели главного конкурента в лице компании Магнит падают уже много кварталов подряд. Посещаемость магазинов пятерочки растет в среднем на 3% в месяц на протяжении последних 10 кварталов.
По прогнозам в 2020 году объем рынка розничной продуктовой продукции вырастет еще на 1 трлн рублей, а доля присутствия по РФ магазинов сети х5 увеличиться на 10%.
Слабое место акции – низкая дивидендная доходность. В мае 2020 года инвесторы получили доход в 4,76% и эта цифра вряд ли будет расти.
А что там с ценой покупки акций X5 Retail Group?
Августовская коррекция уронила цену акций X5 Retail Group на 5,5%. Прогнозов аналитиков я почему-то не нашел, но за последний год (август 2020 – август 2020) бумага выросла почти на 20%. Конечно далеко не факт, что компания будет расти теми же темпами, но за период с 2020 года по 2020 все ее ключевые показатели очень хорошо росли. А ведь еще эти онлайн-супермаркеты….
Если же вам интересно наблюдать за моими решениями, то обязательно подпишитесь на мой телеграм-канал, где все покупки-продажи идут в онлайн-режиме, так же ругулярно выходят отчеты по инвестициям: @freeman_invest
Инвестиции в акции компании Полюс Золото: кому и зачем это надо
Когда на рынках начинается бардак и пэник сейлы, все прутся покупать золото. Традиционно оно считается одним из самых консервативных активов, которые расчехляют в те моменты, когда требуется защитить свои активы от обвалов. Последние недели цены на золото стремительно растут. Растет и стоимость акций одного из самых перспективных золотодобывающих производств в России – компании Полюс Золото.
В своем чате я недавно закрыл сделку по Полюсу с профитом 10%. Все движения были в моем чате: @freeman_invest
По прогнозам аналитиков JP Morgan и Bank of America акция вырастет примерно на 18%. Дивдоходность полюс золото слабая – около 3% в год, но за последний год август 2020 – август 2020 компания подорожала на 60%. Если считать доходность с момента IPO, то за 13 лет цена акций выросла на 527%, что равняется примерно 15,2% в год.
Как видите, по фундаментальным показателям компания ведет весьма активную работу.
Вот такой вот списочек недооцененных компаний на российском фондовом рынке на данный момент. Составлен он с учетом ожидаемых серьезных потрясений на рынке. Не забывайте подписываться на обновления блога в соц сетях, мусора не будет. Обещаю!
Рейтинг лучших дивидендных акций России и США на 2020—2020 год
Здравствуйте, уважаемые читатели!
Можно ли жить на дивидендные выплаты от одной компании или нужно формировать пул таких компаний? Какой размер выплат, насколько рискованны вложения в акции с высокими дивидендами? Эти и другие вопросы, связанные с дивидендами, в моей сегодняшней статье — лучшие дивидендные акции 2020.
Какие акции купить, чтобы гарантированно получить доход в 2020—2020
Рассмотрю ниже российские и американские бумаги, интересные к покупке и удержанию их в своем дивидендном портфеле в текущем и 2020 году.
Подборки будут разбиты по доходности, отраслям и секторам, странам и отчетности.
ТОП-10 самых доходных дивитикеров РФ в 2020-м
В десятку лучших дивидендных акций в 2020 году вошли следующие компании (из списка ликвидных и голубых фишек):
Лучшие акции золотодобывающих компаний 2020 года
Ищете лучшие акции золотодобывающих компаний? Ниже перечислены золотодобывающие компании, котирующиеся на Фондовой бирже Торонто (TSX), получили самый большой годовой прирост в 2020 году.
Высокая волатильность рынка, вызванная коронавирусом, принесла пользу сектору добычи золота в первом квартале 2020 года. Спрос на активы типа «безопасное убежище» помог золоту сохранить прирост, полученный в 2019 году, и впервые с 2012 года его цена достигла уровня 1 679 долларов США за унцию.
Однако устойчивый рост, наблюдавшийся в январе и феврале, прекратился в марте, когда страны начали вводить ограничения для защиты граждан от COVID-19.
Неопределённость, вызванная пандемией на рынке, сделала металл очень волатильным – он поднялся до 1 679$, а 16 марта резко упал до 1 471$.
Закрытие рудников и проектов, а также четырёх крупнейших в мире заводов по переработке золота помогло ценам на золото продержаться до конца месяца, и опасения по поводу возможного уменьшения поставок также положительно сказались на ценах.
На этом фоне некоторые из золотодобывающих компаний США смогли улучшить свои показатели, и цены их акций выросли. Ниже мы собрали пять лучших «золотых» акций на бирже TSX с самым большим ростом цен по сравнению с предыдущим годом.
Список акций был сформирован 16 апреля 2020 года с использованием скринера TradingView, и все перечисленные компании в тот момент имели рыночную капитализацию выше 50 миллионов долларов.
Купить рассмотренные акции вы можете у брокера Interactive Brokers.
1. Aura Minerals (TSX:ORA)
- прирост с начала года: 117%;
- текущая цена акций: 56 канадских долларов.
Диверсифицированная компания Aura Minerals управляет четырьмя проектами по добыче золота и меди в Мексике и Южной Америке, а также разрабатывает ещё три месторождения.
Акции Aura продемонстрировали самый большой квартальный прирост в середине марта, когда они поднялись на 225% до уровня в 85,04 канадских доллара. Согласно данным из годового отчёта компании, опубликованного в феврале, на руднике Сан-Андрес в Гондурасе в 2019 году было добыто 115 462 унции золота.
В отчёте, опубликованном 30 марта, руководство Aura объявило, что рудник Сан-Андрес закрыт на техническое обслуживание в соответствии с правительственной директивой о введении карантинных мер. Кроме того, компания завершила покупку дополнительного золотого рудника в Аризоне под названием Gold Road.
2. NOVAGOLD (TSX:NG)
- прирост с начала года: 52,6%;
- текущая цена акций: 16,73 канадского доллара.
Компания по добыче драгоценных металлов NOVAGOLD в настоящее время сосредоточена на развитии совместного венчурного проекта Donlin. Это расположенное на Аляске месторождение в равной степени принадлежит NOVAGOLD и Barrick Gold (TSX:ABX, NYSE:GOLD).
В квартальном отчёте, опубликованном 1 апреля, компания описала принимаемые меры по защите сотрудников от коронавируса и представила новую информацию о бурении на месторождении Donlin.
«Поскольку мировая добыча золота приблизилась к пику, мы считаем, что ценность золотого месторождения Donlin может только улучшаться, так как разведанные запасы истощаются, и отрасль начинает искать им замену в мире, где все крупные открытия уже давно сделаны«,
3. Newmont (TSX:NGT)
- прирост с начала года: 48,2%;
- текущая цена акций: 81,93 канадского доллара.
Глобальная горнодобывающая компания Newmont управляет золотыми проектами на четырёх континентах и в 2019 году добыла 6,3 миллиона унций золота.
В рамках сделки, которая была завершена в прошлом году, Newmont приобрела компанию Goldcorp за 10 миллиардов долларов США, что сделало Newmont крупнейшим предприятием по добыче золота в мире.
Март был напряжённым месяцем – в начале месяца компания продала свою долю в Continental Gold (TSX:CNL ) за 260 миллионов долларов. Позже она также завершила продажу комплекса Red Lake в Онтарио за 375 миллионов долларов.
Компания также сделала несколько связанных с COVID-19 объявлений касательно охраны здоровья и безопасности, в том числе о
закрытии предприятий в Мексике и Перу.
4. Teranga Gold (TSX:TGZ)
- прирост с начала года: 47,2%;
- текущая цена акций: 10,10 канадского доллара.
Западноафриканский производитель золота Teranga добыл более 2 миллионов унций металла с момента начала работ на своём проекте Sabodala в Сенегале в 2010 году.
Компания также эксплуатирует рудник Wahgnion в Буркина-Фасо.
В конце марта компания опубликовала свои прогнозы на первый квартал; в релизе также содержится раздел об усилении мер по обеспечению безопасности и самоизоляции из-за COVID-19.
«Добыча, разработка и разведка продолжаются в соответствии с планами, и консолидированный объём добычи в первом квартале, вероятно, составит от 85 000 до 90 000 унций, как и ожидалось«,
– отмечает главный оператор компании Пол Чарун –
«Как сообщалось ранее, это будет самый сильный в этом году квартал для Wahgnion и самый мягкий квартал Sabodala из-за снижения сортов продукции в результате изменения технологических процессов на руднике«.
5. Barrick Gold (TSX:ABX)
- прирост с начала года: 45,6%;
- текущий курс акций: 34,93 канадского доллара.
Компания-производитель драгоценных и недрагоценных металлов Barrick Gold осуществляет добычу золота и меди в тринадцати странах мира. Из-за глобального характера своего бизнеса в марте компания опубликовала несколько заявлений, касающихся мер по сдерживанию распространения COVID-19 по конкретным странам.
За первый квартал она отчиталась о предварительных продажах 1,22 млн унций золота и 110 млн фунтов меди, а также о добыче 1,25 млн унций золота.
Согласно пресс-релизу, компания имеет хорошие шансы достижения своих производственных целей на весь год. На вебинаре от 6 мая будут представлены полные итоги за первый квартал и планы компании на будущее.
http://steveblank.ru/forex/samye-nedoocenennye-akcii-rossijskih-kompanij-2020/
http://iamforextrader.ru/luchshie-akczii-zolotodobyvayushhih-kompanij-2020-na-birzhe-tsx/