Пифы — что это такое и насколько выгодно в них инвестировать?

На фоне снижения ставок по банковским депозитам, традиционные вклады утрачивают свою привлекательность. Частные инвесторы проявляют все больший интерес к вложению денег в паевые инвестиционные фонды.

Этому способствует активная работа банков-агентов, которые пользуются сложившейся ситуацией, выступая в роли агентов по привлечению денежных средств в этот инструмент работы на фондовом рынке .

Спрос на ПИФы Сбербанка, к примеру, вырос в 7 в сравнении с 2019 годом. Возможно, потому, что с марта 2020 года открытые ПИФы можно приобретать Сбербанк Онлайн с дисконтом в 1 %, в сравнении с приобретением в оффлайн формате, через отделение.

По имеющимся данным, более половины частных инвесторов (57 %) предпочитают вкладывать деньги в активы через ПИФы, чем заниматься самостоятельной торговлей на биржах. Среди основных факторов, оказывающих влияние на подобный выбор, указывается намерение доверить свои деньги профессионалам.

Многие частные инвесторы не только не доверяют своему опыту, но и не имеют необходимого времени для квалифицированной торговли на бирже. Приобретение паев в ПИФе предоставляет клиентам широкий выбор фондовых инструментов и торговых стратегий, без необходимости вникать в тонкости инвестирования.

Что такое ПИФ?

Паевой инвестиционный фонд – это средства инвесторов, объединенные для торговли ценными бумагами (товарами) на бирже. Собранные финансовые ресурсы, инвестируются в различные активы специалистами (управляющая компания), имеющими необходимую квалификацию для работы с ценными бумагами и прочими активами.

«Паевой» – указывает на вид собственности. Клиент приобретает пай, именную ценную бумагу, что подтверждает его право на долю в общем капитале, который будет использоваться управляющей компанией.

Задача управляющей компании обеспечить доход пайщикам от имени ПИФа. В рамках доверительного управления средствами граждан (пайщиков), УК принимает решение, какие активы приобретать, какие ценные бумаги следует продать.

По данным ресурса InvestFunds, на российском рынке работает 480 инвестфондов разных типов. В первую очередь ПИФы рассчитаны на инвесторов, не имеющих необходимого уровня знаний, да и времени, чтобы самостоятельно выбирать активы для размещения своих денег, оперативного и эффективного управления ценными бумагами.

Кроме того, к несомненным преимуществам ПИФов следует отнести:

• невысокий порог входа – пай можно приобрести всего за 1000 рублей ;
• поскольку управление активами ПИФов осуществляют профессионалы рынка ценных бумаг, коллективные инвестиции гарантируют своевременную диверсификацию инвестиционных инструментов;
• рынок паевых инвестиционных фондов четко регламентирован и контролируется государством;
• пайщики получают определенные льготы по налогообложению.

Разновидности ПИФов

Условия договоров между инвестором и ПИФом предусматривают различные размеры инвестиций и условия выкупа паев. На основании этих характеристик выделяют следующие типы паевых инвестфондов – закрытые, открытые и интервальные.

♦ Закрытые

Паи закрытых ПИФов (ЗПИФ) доступны не для всех желающих. В свободном доступе приобрести их нельзя. Да и создается подобный имущественный комплекс очень часто для выполнения конкретной задачи либо специально для одного инвестора (пайщика).

Чаще всего такая организационная форма выбирается для работы на рынке недвижимости, предназначена она для больших проектов. Вроде строительства крупного жилого комплекса или сдачи в аренду помещений большого торгового центра. Часто, в качестве капитала, предоставляется имущество. Количество закрытых ПИФов в России не превышает 45 %.

Поскольку цена вопроса высока, то и требования к инвесторам ЗПИФ гораздо жестче. Выход из них возможен лишь в конце «жизненного цикла» ПИФа, когда проект завершен.

♦ Открытые паевые фонды

Приобрести пай в этом случае может любой желающий, для этого даже не нужно иметь крупный капитал. Привлекательной особенностью открытых паевых инвестиционных фондов (ОПИФ) является предоставляемая управляющей компанией возможность приобрести пай или же продать его в любой момент. Ограничений на подобные действия здесь нет.

Имуществом ПИФа открытого типа являются инструменты, обычно используемые для работы на фондовом рынке . Это и акции ведущих компаний, и выпущенные ими облигации, и государственные долговые обязательства, в том числе и ОФЗ ( облигации федерального займа ). На рынке российском рынке коллективных инвестиций — ОПИФов более 50 %.

♦ Интервальный паевой инвестиционный фонд

Договор с этим инвестфондом предусматривает выкуп им своих паев у клиентов только в заранее установленные сроки. Это отличие от открытого ПИФа сразу же обращает на себя внимание инвестора, изучающего перспективы приобретения паев. Как правило, управляющая компания выкупает по заявлению инвестора свои паи ежеквартально или раз в полгода. Только в это время инвестор вправе обратиться к УК, чтобы погасить свой пай. В другое время – это невозможно.

Поскольку у управляющей компании руки не связаны необходимостью по первому требованию выкупить пай, деньги вкладываются в более долгосрочные проекты. Отсутствие возможности изъять средства в любой момент — повышает рискованность работы с ИПИФами. В нашей стране их не более 3 %.

Паевые инвестфонды, кроме вышеперечисленной классификации, подразделяются на категории. С 2016 года Указанием Банка России № 4129-У от 05.09.2016 значительно упрощена структуризация рынка коллективных инвестиций, на основании применяемых активов. Число категорий сократилось:

с 15 до 3-х категорий ПИФов, доступных квалифицированному инвестору, оставив лишь фонды, работающие в сфере недвижимости, комбинированные фонды и применяющие в коллективных инвестициях традиционные финансовые инструменты; вместо 7, оставив лишь 2 категории для неквалифицированных инвесторов (недвижимость и фондовый рынок).

Сколько можно заработать

Несмотря на обнадеживающее название, паевой инвестиционный фонд не гарантирует получение инвестором дохода. Риск здесь всегда существует, тем более, что подобные вклады не застрахованы государством.

Фондовые индексы влияет на стоимость чистых активов, которыми владеет ПИФ. Доходность – рейтинг, с которым можно ознакомиться на ресурсе Investfunds, представляет инвесторам информацию о динамике изменения стоимости пая и чистых активов:

1. «Райффайзен — Информационные технологии» — прирост составил более 80 % .

2. «ТЕХНОЛОГИИ 100» от Альфа-Капитал – почти 75 % .

3. «XXII век» от Брокеркредитсервис – прирост около 72 % .

4. «УРАЛСИБ Глобальные инновации» от банка «Уралсиб» — прирост 67 % .

5. «Альфа-Капитал Технологии» от Альфа-Капитал – 64 % .

6. «Система Капитал — Высокие технологии» — прирост составляет почти 63 % .

7. Доходность ПИФов ВТБ Капитал управление, в частности «ВТБ — Фонд Технологий будущего», составила более 59 % .

8. «ПРОМСВЯЗЬ — Информационные технологии будущего» — прирост более 54 % .

9. «Открытие — Лидеры инноваций» от банка «Открытие» — 54 % .

10. «ДОХОДЪ. Глобальные инновации» — прирост превысил 53 % .

Выводы о Пифах

Несомненно, что покупка пая в инвестиционном фонде менее рискованна, нежели самостоятельные торговые операции на фондовом рынке . В этом случае не нужны особые знания, достаточно элементарной финансовой грамотности.

Более того, у инвестора большой выбор. Взять, хотя бы, ВТБ управление — ПИФ, в этом случае можно выбрать один из находящихся под началом финансовой структуры инвестфондов, а их 19.

Инвестор, имеющий намерения вложиться в ПИФ, должен особенно внимательно выбирать управляющую компанию. Ведь именно ей и передаются в управление личные средства частного инвестора, не говоря уж про более значительные инвестиции, которые делают юридические лица.

Чтобы выбрать УК – потребуется гораздо больше времени, чем обычно уходит на выбор депозитного вклада в банке . Обращаю внимание, что на этом этапе происходит выбор людей, которые и будут управлять Вашими деньгами.

Рекомендую учитывать общую стоимость чистых активов (СЧА), доверенных УК, а также изучить историю результативности работы паевого фонда. С какого года на рынке ПИФ, как долго ведется статистика, каковы ежегодные результаты.

Не забудьте и про процент вознаграждения, который управляющая компания берет себе. Каждая УК устанавливает свое процент комиссии за вход и за вывод средств (продажу паев). Чем больше СЧА находится в доверенном управлении УК, тем меньше комиссионный сбор.

ПИФ – является хорошим источником заработка. Если в управляющей компании работают профессионалы – маловероятно, что инвестиции не принесут дохода. Спасибо за внимание, всегда ваш Максимальный доход!

Отставка грозит главе Роснедр. Он рассказал об исчерпании нефтяных месторождений

В отставку может отправиться действующий глава Роснедр Евгений Киселев. Он возглавляет ведомство с 2016 года и в последнее время давал крайне пессимистичные оценки будущего нефтяной промышленности России. В частности он рассказал об исчерпанности крупных нефтяных месторождений. Источники «Интерфакса» в правительстве, которые поведали о предстоящей отставке, причину намеченного отстранения от должности не уточнили.

Реалистичные оценки властью не приветствуются

• Правительство задумалось об отставке главы Федерального агентства по недропользованию (Роснедр) Евгения Киселева и обсуждает замену руководителя ведомства, пишет «Интерфакс» со ссылкой на источники в кабмине Михаила Мишустина. Также Минприроды сообщило, что Киселев оставил пост заместителя министра природных ресурсов и экологии.
• Точную причину грядущей отставки источники не называют, но информация о ней появилась сразу после того как глава Роснедр рассказал о реальном положении дел в нефтяной промышленности страны.
• Впрочем, Киселев всегда реалистично оценивал потенциал России. Он возглавил ведомство в 2016 году и еще тогда заявил об отсутствии в стране новых крупных месторождений. «Фонд открытых месторождений исчерпан», – честно признал он пять лет назад. В том году на продажу было выставлено последнее крупное месторождение – Эргинское в Ханты-Мансийском автономном округе.
• На прошлой неделе Киселев снова затронул тему нефтяных запасов России и состояния ее месторождений. По его словам, нефтяных запасов стране могло бы хватить на 58 лет добычи, но две трети из них находятся в Арктике, где рентабельность добычи достигается при цене в 110-120 долларов за баррель Brent. Поэтому, констатировал глава Роснедр, рентабельных запасов России хватит всего на 19 лет.
• При этом Киселев подчеркнул, что это «условный, индикативный показатель». Если будут развиваться технологии, то рубеж исчерпания нефтяных запасов России будет отодвигаться. Однако он же признал, что пока в мире нет технологий, которые бы удешевили добычу в Арктике. Учитывая отказ Запада от нефти к 2050 году, вряд ли такие технологии появятся.

Спасибо, что читаете «Капитал страны»! Получайте первыми самые важные новости в нашем Telegram-канале

• Самое интересное, что с Ронедрами в целом согласны в Минэнерго. В профильном министерстве признают, что страна подошла к «исчерпанию потенциала». Но в ведомстве осмотрительно разработали несколько сценариев: оптимистичный, по которому добыча к 2035 году снизится на 1,2%, и пессимистичный – при нем добыча рухнет на 46%. По всей вероятности, именно второй сценарий следует считать реалистичным.

Написать комментарий

Пупуин тупой как пробка. Он доживает свой век все его отпрыски в Европе и США, Срать он хотел на нас и на Россию. 19 лет его вполне устраивают.

Киселёв настоящий профессионал своего дела в отличии от своих предшественников, этот человек Геолог с большой буквы, а не манагер тупорылый. Жаль если профессионала поменяют на очередного юриста-програмиста или выпускника Суворовского училища. К специалистам прислушиваться надо, а не слушать слащавые песни котов баюнов.

Специально,для написавшего ниже,типичного путинского электората,бытла и невежи,который умеет только лизать зад хозяину в надежде на благосклонность.Ты написал много букофф,но по сути ничего,кроме лизинга старческого тела.Естественно,что ты умнее и главное более компетентнее руководителя РосНедр или других специалистов в области нефтегазопереработки.Я сомневаюсь,что кроме частных производителей топлива,есть что то построенное государством.К тому же,даже если поверить тебе на слово,что якобы у нас уже куча заводов по переработке,то почему тогда бензин только растет в цене,хотя должен падать,ведь «немыслимое количество заводов» построено при твоем халоп хозяине.))).И кстати текст репортера не про переработку,а про добычу,твой гениаилный мозг просто не в состоянии понять такую простую истину,ведь ты создан для глубокой АНАЛитики))).Скоро нечего будет перерабатывать на многочисленных построенных заводах в потемкинских деревнях и новых Васюках.)))Я все думаю,где же эти 25млн рабочих мест,а они оказывается на этих многочисленных мифических нефтяных заводах,ха ха ха.Иди алкаш бутылки собирай и к бачку с просрочкой беги,а то пока пишешь тут,может не хватить тебе и будешь голодным и злым..

Не несите чушь комментаторы. Сначала посмотрите сколько Россия добывает нефти и сколько продает! Уже половину всей добываемой нефти мы перерабатываем и продаем уже продукты с высокой добавленной стоимостью. И работа в этом направлении идет, строятся заводы по переработке и НПЗ. Просто пустомели поинтересуйтесь сколько заводов по переработке нефти было построено в России за время правления Путина! И подумайте своей головешкой сколько времени надо чтобы создать такую огромную отрасль по переработке нефти и газа не в условиях рабского труда послевоенного времени, а в наших условиях рыночной экономики и глобализма! Вы все такие умные, но я уверен что каждый из вас для своей страны и капли не сделали того что сделал Путин. Иванушки дурачки, не зря в наших сказках это главный герой.

Люди — вторая нефть! Идиоты на Руси никогда не кончатся и доить их будут не по-детски 😉

https://maxdohod.info/investoru/fondovyj-rynok/pify-chto-eto-takoe-i-naskolko-vygodno-v-nix-investirovat.html
https://kapital-rus.ru/articles/article/otstavka_grozit_glave_rosnedr_on_rasskazal_ob_ischerpanii_neftyanyh_mestoro/