Основы фондового рынка
Главная » ИНВЕСТИЦИИ » Основы фондового рынка
Опубликовано: 20 ноября 2020

Основы фондового рынка

Основы фондового рынка. С чего начинается путь…

Из статьи ты узнаешь :

Доброго времени суток, мои дорогие друзья! Сегодня мы с вами поговорим про основы фондового рынка. Фондовый рынок – это некая площадка, где взаимодействуют с одной стороны крупные компании, нуждающиеся в инвестировании для собственного развития, а с другой стороны – это инвесторы, обладающие определённым капиталом, который они хотят грамотно вложить.

p, blockquote 1,0,0,0,0 —>

То есть, основное предназначение фондового рынка – это грамотное распределение капитала в разных слоях экономики. Сегодня мы рассмотрим основы работы на фондовом рынке, где я попытаюсь ответить на большое количество важных вопросов. Очень надеюсь, что после прочтения материала у вас не останется никакого недопонимания. Но при этом не забывайте, что никому ничего навязывать я не буду.

p, blockquote 2,0,0,0,0 —>

Биржа – основное звено фондового рынка

Основа фондового рынка – это в первую очередь биржа, являющаяся специализированной платформой, на которой ведут торги. История фондовых рынков началась ещё 800 лет назад, и впервые ценные бумаги появились ещё в 13 веке. Впервые их разместили владельцы одной шведской корпорации, которая была передовым производителем меди.

p, blockquote 3,0,0,0,0 —>

Эксперимент оказался вполне себе удачным, и вдохновил иные компании пойти по тому же пути. С того момента начался сильнейший бум на ценные бумаги, и начали зарождаться основы торговли на фондовом рынке. Первые специализированные программы открылись в 16 веке в Лионе и Атвертоне, а к концу 16 века эти площадки начали распространяться по всему миру.

p, blockquote 4,0,0,0,0 —>

p, blockquote 5,0,0,0,0 —>

Очень активно начали принимать участие различные государства и крупнейшие сообщества. Старейшая современная акция была выпущена в 1601 году, а эмитентом выступила крупнейшая компания из Голландии. Но стоит отметить, что до 19 века деятельность на бирже носила исключительно хаотичный характер, и многие участники рынка оперировали только лишь внутренним чутьём, но никак не системой.

p, blockquote 6,0,0,0,0 —>

Видео

p, blockquote 7,0,1,0,0 —>

Но всё изменилось после выхода книги Бенджамина Грэма «Анализ ценных бумаг», и тогда автор впервые выдвинул мнение, что нужно руководствоваться в первую очередь строгим анализом при выборе тех или иных акций, учитывая большое количество показаний. Именно с этого периода рынок начал развиваться полноценно, который начал руководствоваться четкими законами. С течением времени и развитием прогресса техническая база начала активно модернизироваться. С появлением интернета появилась возможность участвовать в торгах удалённо, при этом запросы к потенциальному инвестору снизились.

p, blockquote 8,0,0,0,0 —>

На сегодняшний день пятёрка крупнейших бирж выглядит следующим образом:

p, blockquote 9,0,0,0,0 —>

  • NYSE (New York Stock Exchange). Нью-Йоркская биржа на сегодняшний день является крупнейшей площадкой, и была она основана в 1792 году.
  • NASDAQ ( National Association of Securities Dealers Automated Quotation). Это тоже биржа из США, которая специализируется на торговле акциями, которые работают в области высоких технологий.
  • Tokyo Stock Exchange. Это токийская фондовая, на которой оборачивается 2300 ценных бумаг компаний из Японии, кроме того, имеются и акции зарубежных эмитентов.
  • London Stock Echange (LSE). Это лондонская фондовая биржа, которая по совместительству является старейшей бирже, и была основана в 1570 году. Сегодня на её долю приходится порядка 50% всей международной торговли, а её ежегодный оборот составляет 2 300 млрд. долларов.

Основы фондового рынка. Основные участники рынка

Сам по себе фондовый рынок является лишь некой платформой, на которой действуют определённые участники. К ним относятся:

p, blockquote 10,0,0,0,0 —>

  • Эмитенты. Компании, выводящие свои ценные бумаги на рынок.
  • Инвесторы. Участники рынка, покупающие и продающие акции.
  • Профессиональные участники. Различные дилерские и брокерские организации.

Профессионалами принято считать некую группу лиц компаний, выполняющих функции посредников. Их роль состоит в обеспечении инвестором и эмитентам доступа к рынку, и за свою работу они получают определённые дивиденды в виде процента от сделок, иногда фиксированные сборы с рынка.

p, blockquote 11,0,0,0,0 —>

Стать профессиональным дилером далеко не так просто. Например, в РФ для этого нужно иметь специализированную лицензию, выданную подразделением Центрального Банка России. К самим претендентам на получение лицензии всегда выдвигаются очень жёсткие требования, и при этом нарушение данных требований может стать основополагающей причиной для отзыва лицензии или же введение иных санкционных мер.

p, blockquote 12,0,0,0,0 —>

p, blockquote 13,0,0,0,0 —>

На сегодняшний день фондовый рынок является очень стабильной структурной единицей мировой экономики. По подсчётам некоторых специалистов, вероятность быть обманутым на продуктовом рынке значительно выше, нежели на фондовой бирже.

p, blockquote 14,1,0,0,0 —>

Основы работы на фондовом рынке. Базовые инструменты для работы

Участники фондового рынка в рамках своей деятельности сталкиваются с различными инструментами, олицетворяющие собой определённые активы, которые покупаются или продаются участниками рынка. Основным инструментом, конечно же, являются ценные бумаги, держатель которой получают эксклюзивные права на получение части прибыли от компании=эмитента, и на часть его собственности в случае банкротства. Кроме того, акционеры могут участвовать непосредственно в системе управления компанией. Грубо говоря, держатель акции является в некоторой степени владельцем определённой части бизнеса.

p, blockquote 15,0,0,0,0 —>

Как известно, акции являются обыкновенными и привилегированными. Дивиденды по акциям формируются исходя из финансовых показателей компании. Изначально совет директоров, а потом общее собрание акционеров принимают решение, стоит ли выплачивать дивиденды, и какого размера они будут. Владельцы привилегированных акций могут рассчитывать на гарантированный доход. Кроме того, имеются именные акции и ценные бумаги на предъявителя.

p, blockquote 16,0,0,0,0 —>

p, blockquote 17,0,0,0,0 —>

Облигация – это некая долговая бумага, эмитент которой обязан после некого срока выплачивать держателю полную стоимость актива, также должен быть выплачен так называемый купонный доход, начисляем каждые полгода или раз в квартал. Масштаб данного дохода устанавливает в процентном эквиваленте от номинальной стоимости актива. Этот вид ценной бумаги можно классифицировать по неким признакам:

p, blockquote 18,0,0,0,0 —>

  • По эмитенту: корпоративные, государственные и муниципальные
  • По типу доходности: купонные, дисконтые (с фиксированным или нефиксированным доходом) и с плавающей ставкой в процентах
  • По конвертируемости: конвертируемые или неконвертируемые

Новичкам важно понимать, что между акциями и облигациями есть определённая разница. Акция олицетворяет собой некий инвестиционный инструмент. Деньги инвестируются в некую компанию, акцию можно продать другому лицу или же передать их в рамках условий эмитента. И при этом доходность акции зависит исключительно от показателей самой компании.

p, blockquote 19,0,0,0,0 —>

Если отчётный период наблюдалась положительная динамика, то инвестор получит некое вознаграждение в виде дивидендов и роста стоимости самих акций. Если же отчётный период оказался неудачным, то вряд ли инвестор сможет на что-то рассчитывать. Облигация является срочным активом, то есть, она может быть действительна только в рамках определённого периода.

p, blockquote 20,0,0,0,0 —>

p, blockquote 21,0,0,1,0 —>

При этом сам доход держателя долговой бумаги может быть заранее известен в рамках номинальной стоимости бумаги. Этот доход является фиксированной величиной, и это прямым образом отличает облигацию от акции, ибо акция может, как разорить, так и обогатить своего держателя. При этом облигации в отличие от банковских вкладов тоже может считать торговым инструментом. То есть, владелец долговой бумаги может запросто её продать другому лицу. Стоимость облигации тоже меняется, но не так сильно, как у акции.

p, blockquote 22,0,0,0,0 —>

Суть в том, что из-за инфляции цена на товары может расти, соответственно, покупка может защитить свои средства от инфляции. А уже чтобы избавить себя от надобности переживать о хранении товара, инвесторы используют так называемые рассчётные контракты, например, фьючерсы или опционы.

p, blockquote 23,0,0,0,0 —>

p, blockquote 24,0,0,0,0 —>

Ещё одним интересным инструментом можно считать фондовые индексы. Они олицетворяют собой определённый показатель, рассчитываемый на основе некой «корзины акций», то есть, суммарной стоимости ценных бумаг в рамках определённой категории. На сегодняшний день можно выделить много различных индексов. В принципе, каждая биржа имеет свой фондовый индекс, но при этом есть и определённые лидеры, поведение которых может оказывать влияние на весь рынок.

p, blockquote 25,0,0,0,0 —>

Учитывая тот факт, что фондовый индекс не является ценной бумагой в классическом понимании, то у него нет такого показателя, как цена. Как я уже вам говорил, каждая биржа имеет свой определённый характерный индекс. Например, для США это знаменитый индекс Dow Jones, в состав которого входят акции из различных отраслей. Есть ещё индекс S&P 500, в составе которого находятся 500 наиболее крупных акций. Есть и индекс NASDAQ, в составе которого находятся акции технологических компаний.

p, blockquote 26,0,0,0,0 —>

p, blockquote 27,0,0,0,0 —>

Для Европы основным является индекс Euro Stoxx 50, в составе которого расположены «голубые фишки» крупнейших европейских компаний. Для Азии основным является индекс Nikkei, для РФ – это ММВБ. Акции, облигации и индексы принято считать классическими инструментами для любого частного инвестора.

p, blockquote 28,0,0,0,0 —>

Основы работы на фондовом рынке. Как купить акции?

На сегодняшний день покупка акций – это очень простое дело. Вам не нужно никуда ходить, и все нужные покупки можно сделать непосредственно через интернет. Вам просто нужно открыть брокерский счёт, пополнить его и можно купить все необходимые акции.

Фондовый рынок и ценные бумаги: как это работает?

В условиях рыночной экономики любой, кто желает увеличить свои средства, рано или поздно сталкивается с такими широко используемыми понятиями, как фондовый рынок и ценные бумаги.

На сегодняшний день, рынок ценных бумаг — один из самых популярных вариантов вложения капитала, предоставляющий возможность получать значительную прибыль, и, что немаловажно, обладающий высокой ликвидностью, что дает возможность оперативно совершать их покупку и продажу, что выгодно отличает рынок ценных бумаг от, например, того же рынка недвижимости.

В этой статье мы разберемся с такими понятиями, как «фондовый рынок», «ценные бумаги» и «рынок ценных бумаг», а также проанализируем как на всем этом можно заработать.

Фондовый рынок: понятие, структура и функции

Фондовый рынок – это одна из частей финансового рынка, в качестве товара на котором выступают ценные бумаги. Следовательно, понятия фондовый рынок и рынок ценных бумаг являются синонимами.

Фондовый рынок как механизм обеспечивает перераспределение денег между секторами экономики.

Для лучшего понимания рассмотрим простой пример: представим компанию, занимающуюся выпуском какого-либо товара, которая испытывает нехватку средств для продолжения производства. Компания от своего имени эмитирует (выпускает) на фондовый рынок определенные ценные бумаги.

В то же время вторая компания, которая владеет заветной суммой денег, ради которой, собственно, и были выпущены бумаги, покупает их. Таким способом, используя фондовый рынок, и перераспределяется капитал между предприятиями и отраслями экономики.

Функции рынка ценных бумаг ненамного отличаются от функций других рынков, а именно:

  • Главной задачей является сведение продавцов и покупателей, так сказать, обеспечить «место встречи» заинтересованных лиц.
  • Второй по счету, но не по важности, функцией, которой наделен фондовый рынок, является концентрация свободных денежных средств, предоставляя инвесторам широкий выбор для инвестиций, как следствие чего, накапливается денежная масса на бирже.
  • Третьей немаловажной функцией, которую выполняет рынок ценных бумаг, является распределительная функция, о которой уже упоминалось выше. Средства распределяются между разными сферами экономики.

Также путем выпуска государственных облигаций становится возможным ликвидировать дефицит государственного бюджета.

Рынок ценных бумаг работает при помощи следующих субъектов:

  • Эмитенты – субъекты, занимающиеся выпуском (эмиссией) ценных бумаг.
  • Инвесторы — те, кто покупают ценные бумаги на фондовом рынке с целью инвестирования.
  • Профессиональные участники, представляющие рынок ценных бумаг – лица (как физические, так и юридические) , профессионально занимающиеся деятельностью на рынке ценных бумаг (трейдеры, брокеры, дилеры и пр.).

Попробуем прояснить, чем именно занимаются последние.

Профессиональные участники выступают посредниками, действуя на рынке по поручению клиентов, что отличает их от инвесторов, которые покупают ценные бумаги в качестве собственности.

Целью их занятия является преумножение инвестиционного капитала клиента путём заключения спекулятивных сделок купли-продажи, используя фондовый рынок, за что они получают вознаграждение.

Условно рынок ценных бумаг можно разделить на:

  • Первичный рынок – это фондовый рынок, на который эмитируются новые ценные бумаги. Размещение может быть как открытого, так и закрытого типа.
  • Вторичный рынок существует для того, чтобы можно было торговать уже выпущенными и купленными ценными бумагами первичного рынка.

Таким образом, покупатель приобретает ценные бумаги у производителя (эмитента) на первичном рынке, а на вторичном уже у посредника (спекулянта).

Фондовый рынок предполагает так же ряд других критериев классификации: по эмитенту (бумаги государственные / частных компаний), по территориальному признаку (международный/ национальный/ региональный рынок) и т.д.

Крупнейшие фондовые биржи мира

По статистике наиболее крупной фондовой биржей, представляющей рынок ценных бумаг, является Нью-Йоркская Фондовая Биржа (NYSE), с рыночной капитализацией более 16,613 трлн. долларов США.

Регулярный анализ показателей всех котирующихся компаний NYSE позволяет рассчитывать 8 индексов, среди которых и самый известный NYSE Composite Index.

Второй по важности торговой площадкой, представляющей рынок ценных бумаг, является так же американская биржа NASDAQ с капитализацией около 5 трлн. долларов США. В листинге биржи насчитывается около 3200 компаний, 4 из которых российские.

Будучи торговой системой, биржа NASDAQ предоставляет свои индексы деловой активности, которых насчитывается 13 штук, ведущим из которых является сводный индекс NASDAQ Composite. Каждый индекс характеризует ситуацию в той или иной отрасли экономики.

Токийская фондовая биржа (TSE) является третьей по объемам рыночной капитализации (около 4 трлн. долларов США) биржей. На фондовом рынке биржи присутствуют ценные бумаги 2414 компаний, прошедших листинг, среди которых крупнейшие японские компании, такие как Honda, Mazda, Toyota, Sony, Nikon и Casio. Главными индексами TSE являются NIKKEI 225 и TOPIX.

В России главной биржей является Московская биржа, которая образовалась после слияния ММВБ и РТС в 2011 году. Капитализация рынка акций составляет 23 790 млрд рублей. В листинге всего 280 компаний, но среди них такие российские гиганты, как Газпром, Сбербанк и Лукойл и многие другие.

Ведущие индексы акций на Московской бирже являются: индекс ММВБ (который в рублях) и индекс РТС (в долларах США).

Рынок ценных бумаг: финансовые инструменты

Существуют такие виды ценных бумаг:

  • Акция (простая и привилегированная);
  • Облигация (еврооблигация, ОФЗ);
  • Чек;
  • Инвестиционный пай и т.д.
  1. Акция – это такой вид ценной бумаги, которая выпускается (эмитируется) на фондовый рынок с целью закрепления права её владельца на дивиденды (часть прибыли) акционерного предприятия. Также владелец акций имеет право принимать участие в управлении Акционерным обществом.

    Помимо этого, если предприятие начнет процесс ликвидации, то владелец акций имеет право на часть имущества.

    Акции бывают двух видов: простые и привилегированные (размер дивидендов, в данном случае будет фиксированным).

    Облигация – вид ценной бумаги, предполагающий право владельца облигации на возврат номинальной стоимости облигации, а также предусмотренного процента по ней в определенный срок.

    Облигации могут быть, в зависимости от эмитента:

    1. Государственными;
    2. Корпоративными;
    3. Частными.

    Эта ценная бумага является надежным инструментом с относительно небольшой, но фиксированной доходностью.

    Наиболее надежные ценные бумаги этого типа, представлены облигациями федерального займа и больше подходят для размещения крупных денежных средств.

  2. Вексель – простой вид обязательства векселедателя оплатить соответствующую сумму денежных средств. Векселем указывается все реквизиты договора. Бывают простые и переводные векселя.

Также существует понятие производных финансовых инструментов, которые предлагает фондовый рынок. К таким инструментам относятся:

  • Фьючерсные;
  • Форвардные;
  • Опционные операции.

Необходимо отметить, что производная ценная бумага имеет бездокументарную форму. Эти виды ценных бумаг, как правило, являются объектом спекулятивного интереса.

  1. Фьючерс — типичный срочный контракт купли-продажи актива на бирже, заключая который продавец и покупатель оговаривают только уровень цены и срок поставки через рынок ценных бумаг.
  2. Форвардный контракт — срочный контракт, согласно которому стороны соглашаются на поставку товара определенного качества и количества, либо же валюты на согласованную дату в будущем. Цена на товар, курс валют и остальные условия фиксируются на момент свершения сделки.
  3. Опцион — вид производного инструмента, согласно которому одна из сторон сделки приобретает право, но не обязательство, реализовать торговую операцию определенного актива по заранее условленной цене в предусмотренный договором момент в будущем.

    Также продавец договора принимает обязательство совершить обратную сделку купли-продажи актива согласно условиям опциона через ценные бумаги.

Фондовый рынок России, также как и другие мировые фондовые рынки, включает в себя производные ценные бумаги.

Наибольшим спросом и интересом, со стороны спекулянтов, пользуются фьючерсы на индекс РТС (RI), фьючерсы на пару рубль/доллар (Si), фьючерс на акции Сбербанка (SR) и Газпрома (GZ).

Ценные бумаги на фондовом рынке

Итак, я подошел к главной части статьи, а именно — где же происходит торговля ценными бумагами.

Важнейшим звеном, связывающим рынок ценных бумаг, выступает организатор торгов, через которого, собственно, и реализуется покупка и продажа ценных бумаг. Обычно организатором является фондовая биржа.

Далее я рассмотрю несколько основных бирж.

Любая современная биржа обязана иметь:

  • Торговую систему, в которой рынок ценных бумаг собирает заявки купли-продажи.
  • Клиринговую (расчетную) палату, которая учитывает объем средств участников торгов, занимается перечислением средств продавцу ценных бумаг, списывая со счета покупателя.
  • Депозитарный центр, который так же, как и клиринговая палата, учитывает объемы торгов, и занимается поставкой ценных бумаг покупателю, списывая их у продавца. Также занимается клирингом ценных бумаг по окончании торгов в депозитариях.

Итак, если вы проявили заинтересованность к торговли на фондовом рынке, то вам следует знать следующее.

Если вы имеете свободные деньги, которые желаете вложить в акции, то самим их купить вам вряд ли удастся.

  • Во-первых, для этого необходимо иметь специальную лицензию, что бы выйти на рынок ценных бумаг.
  • Во-вторых, как правило, для того что бы торговать на бирже, необходимо внести определенный денежный взнос. Например, на Московской бирже такой взнос составляет 3 миллиона рублей.
  • В-третьих, для торговли необходимо иметь специальное программное обеспечение.

«Что же делать?» — спросите вы.

В наше время очень популярны брокерские компании, которые помогут вам легко выйти на любой финансовый рынок, предоставив всё необходимое для этого, например торговые терминалы, с помощью которых вы сможете торговать, не выходя из дома.

Немаловажным моментом является правильный выбор брокера.

На сегодняшний день существует широкий выбор брокеров: как российских, например «БКС» и других, так и зарубежные (например Interactive Brokers). Лично я советую выбирать зарубежного брокера.

Выбирая брокера следует учитывать следующие критерии:

  • Происхождение компании и регулирующие органы;
  • Предложение финансовых инструментов;
  • Размер комиссии;
  • Выбор торговых платформ;
  • Другие сервисы (обучение, аналитика, дополнительные программы).

Для того, что бы выйти на фондовый рынок, вам необходимо помнить, что существует так называемый порог входа.

Американский брокер Interactive Brokers, например, предлагает относительно низкую комиссию, но порог от $3 000 до $10 000 (смотрите торговые условия компании на сайте). Приятным условием этой компании также является наличие страхового покрытия вкладов (страховая сумма для ценных бумаг — $500 000, для наличных $250 000).

Что бы зарегистрироваться у данного брокера, вам необходимо заполнить аппликационную и налоговую форму на сайте, и приложить все необходимые документы.

Замечу, если вы начинающий трейдер, то есть смысл обратить свое внимание на фондовый рынок России.

А для получения начального опыта работы вполне подойдет Московская фондовая биржа, для работы на которой можно выбрать отечественного брокера.

Тем более, что большинство из них дают возможность использовать в торговле вышеперечисленные виды ценных бумаг и условия торговли вполне приемлемые для новичка.

Фондовый рынок, ценные бумаги и заработок

На чем же можно заработать используя ценные бумаги?

Всё очень просто: на росте цены акций. Приведу примеры:

На графике представлена компания Berkshire Hathaway, акции которой выросли c 6 тысяч долларов, до 10 тысяч за 10 лет. Многие эксперты сочли это уже за более чем успешный результат и ушли из торгов. И они очень ошиблись, так как за следующие 6 лет цена возросла до 70 тысяч долларов и даже больше.

Для второго примера возьмем знаменитый индекс Доу Джонса. В далекие 1950-е года этот индекс имел показатель 201 пункт, но в начале нового тысячелетия показатель был равен 10 940, иными словами вырос в 50 раз.

Также в последнее время рынок ценных бумаг очень часто предлагает различные предложения для инвесторов. Если вы не имеете достаточного опыта обращения с финансовыми инструментами на финансовых рынках, возможно, вам стоит задуматься о найме опытного трейдера, который сможет торговать за вас.

Хотя, если вам не дает покоя пример Уоррена Баффета и тоже хочется влиться в фондовый рынок России или другой страны, то можно купить ценные бумаги надежных эмитентов, так называемых «голубых фишек».

В России это предприятия сырьевого и банковского секторов экономики. Все они выпускают ценные бумаги, причем не только акции, но и облигации.

Кстати, Московская фондовая биржа предоставляет доступ к акциям зарубежных эмитентов, таких как: Facebook, Apple, eBay, Alibaba и др.

Фондовый рынок и ценные бумаги: выводы

Фондовый рынок, или, как его еще называют — рынок ценных бумаг – это многогранная и непростая система, со своими законами и правилами, без которой тяжело представить современную рыночную экономику.

Зарабатывать, используя фондовый рынок – реально! Впрочем, как и на других биржевых институтах.

Если вы желаете научиться приумножать свои средства с помощью фондового рынка, вам следует помнить, что всего можно достичь путём кропотливого труда и накопления знаний.

Иначе ценные бумаги станут не столько источником обогащения, сколько источником разочарования и серьезных финансовых потерь.

Необходимо будет понять не только то, как работает рынок ценных бумаг, но и понять механизм работы денег в целом. Тогда ценная бумага станет действительно ценным кирпичиком в фундаменте вашего благосостояния.

Фондовый рынок: что это такое и как на нем зарабатывать

Всем привет, уважаемые читатели блога AFlife.ru! Про фондовый рынок (ФР) слышали все, хотя далеко не каждый человек имеет четкое представление о работе этого сложного и многоуровневого механизма. Простой обыватель чаще всего сталкивается с понятием ФР, когда ищет способы инвестировать свои средства, чтобы получать пассивный доход. Но неправильное понимание работы рынка, а также недостаток знаний, могут привести к тому, что начинающий инвестор не только не заработает, но и понесет возможные убытки. Поэтому сегодня мы постараемся объяснить, что такое фондовый рынок простым языком и как начать зарабатывать на нем.

  1. Что такое фондовый рынок
  2. Зачем нужен фондовый рынок
  3. Какими ценными бумагами торгуют
  4. Как заработать на фондовом рынке

Что такое фондовый рынок

Фондовый рынок — это многоуровневый механизм для совершения обмена ценными бумагами различных компаний между покупателем и продавцом с целью перераспределения прибыли между всеми его участниками. Слово «рынок» говорит само за себя. Те же принципы работы и условия, которые меняясь, управляют всеми экономическими процессами. Отличается только объект. И если на обычном рынке в качестве объекта оборота выступают товары, то на фондовом — это все виды ценных бумаг.

Суть ФР заключается в создании условий для развития бизнеса и экономики за счет перераспределения денежных средств между сторонами сделки и отраслями. Другими словами, одни участники торговли – компании, выпускают ценные бумаги для привлечения денег на развитие бизнеса. Инвесторы, имеющие свободный капитал, приобретают их, обеспечивая поступление инвестиций на продвижение проекта.

Поскольку основным объектом обращения ФР являются акции и облигации, часто его называют рынком ценных бумаг. Все финансовые операции ФР происходят на специальной бирже. Самая крупная фондовая биржа находится в США, есть свои в Китае, Японии, России и прочих странах.

Существует множество классификаций рынка ценных бумаг. Но большинство из них не имеют какого-то особого значения для начинающего инвестора. Зато ему обязательно нужно знать, что фондовый рынок по свойствам движения ценных бумаг делится на четыре вида:

  • Первичный. При первом размещении ценных бумаг, только выпущенных эмитентом, они обращаются именно на первичном рынке. Их размещение может происходить в закрытой форме (то есть они реализуются не всем участникам, а только определенным лицам) или в публичной, когда их может приобрести любой участвующий в торгах.
  • Вторичный. Название говорит само за себя. Здесь обращаются бумаги, которые уже были в обращении на первичном рынке и теперь попали сюда для дальнейших оборотов. Именно на вторичный уровень приходится львиная доля процессов ФР. Он наиболее интересен для начинающих инвесторов, поэтому биржи стремятся показать в первую очередь именно его.
  • Третий. Здесь совершаются операции с ценными бумагами, не зарегистрированными на ФР, то есть непрошедшими листинг (листинг – процесс включения ценных бумаг в списки биржи с проверкой их соответствия всем предъявляемым требованиям и биржевым условиям). Этот рынок интересен тем, кто стремится скупить, к примеру, большую часть обыкновенных акций определенной компании, но при этом не хочет добиться изменения стоимости ценных бумаг, который неминуемо последует за счет повышения спроса на них.
  • Четвертый. Самый масштабный, если судить по объемам ценных бумаг на сделку. Здесь происходит купля-продажа напрямую, без посредников. Участники рыночных отношений реализуют и приобретают крупные пакеты акций или облигации компаний на солидную сумму.

Начинающий инвестор может попасть на любой из представленных рынков, кроме четвертого. Но особый интерес для него представляет именно второй уровень.

Зачем нужен фондовый рынок

Как уже говорилось выше, основная задача фондового рынка – это перераспределение капитала между всеми его участниками. Во внутригосударственных рынках участниками могут выступать физические лица, компании и государство, которое приобретая определенный пакет ценных бумаг компании, может финансировать ее и заодно получать возможность участвовать в управлении.

На международных рынках в качестве участников выступают крупные компании и даже государства, которые вкладываясь в солидные корпорации других стран, могут оказывать внутреннее влияние на их политику. Таким образом, поверхностные процессы по получению и размещению капитала влекут за собой и перераспределение влияния участников.

Рынок ценных бумаг выполняет целый ряд функций:

  • Обеспечивает постоянное движение капитала, минимизируя его бесполезный простой.
  • Распределяет денежные средства между отраслями экономики в целом и участниками торговли в частности.
  • Помогает организациям найти инвестора на взаимовыгодных условиях.
  • Обеспечивает поддержку отдельных компаний и национальных экономик. Примером может служить ситуация, когда государство приобретает ценные бумаги увядающего, но стратегически важного предприятия, обеспечивая ему возможность выйти из сложного финансового положения.
  • Регулирует цены на акции, облигации и т.д., таким способом определяя капитализацию предприятий и госучреждений.

Любой рынок, а фондовой в особенности, отличается чуткой реакцией на любые изменения. Еще до того, как крупные политики с трибун начнут вещать о каких-либо событиях, ситуация на рынке уже будет показательной. Это связано со слухами и мгновенным изменением уровня спроса и предложения, а соответственно и цен.

Как мы видим, ФР выполняет множество функций, важных как для предприятия в частности, так и для развития экономики в целом. Но сама деятельность рынка обеспечивается именно его участниками. Рассмотрим, кто же является субъектами рынка:

  • Эмитенты. Это частные организации, госкорпорации или даже само государство, выпускающие ценные бумаги на рынок. А сам процесс выпуска ценных бумаг называется эмиссией. Если говорить простыми словами, это продавцы.
  • Инвесторы. Это лица, имеющие свободный капитал для размещения, другими словами, покупатели. Основная их цель – это сохранение и приумножение собственных средств, реже – желание получить возможность управлять конкретной организацией. Поэтому они используют свой капитал для покупки акций и облигаций. Инвестором может быть частное лицо, компания или государство.
  • Профессиональные участники механизма рынка. К ним относятся все лица и структуры, обеспечивающие работу на рынке и ее соответствие всем установленным требованиям.
  • Посредники. К этой группе относятся дилеры и брокеры. Они помогают продавцу встретиться с покупателем, способствуют совершению сделки и имеют с нее свой определенный процент. Посредники нередко специально создают колебания, чтобы обеспечить себе условия для большего получения прибыли.

Благодаря всем перечисленным субъектам фондовый рынок работает как часы. Хотя многие считают, что без посредников можно было бы и обойтись, но если взглянуть правде в глаза, они выполняют важную функцию и являются связующим звеном между другими участниками биржи.

Какими ценными бумагами торгуют

Основной предмет рыночных отношений на ФР — это ценные бумаги. Но и они бывают разных видов. Рассмотрим наиболее популярные и ходовые:

  • Обыкновенные акции. Это ценные бумаги, выпущенные конкретной компанией, дающие право на участие в процессе управления этой организацией и получение дохода за счет дивидендов. Держатели обыкновенных акций становятся собственниками компании. Участвовать в управлении они могут однозначно, а вот получать доход – не всегда.
  • Привилегированные акции. Позволяют своему держателю получать фиксированный доход с прибыли предприятия (дивиденды), но при этом ограничивают его права на участие в управлении компанией.
  • Облигации. Срочные долговые расписки организации, которые дают своему владельцу право получать установленный доход (купон), а по истечении срока оборота вернуть обратно все вложенные средства.

На фондовом рынке могут обращаться и другие виды ценных бумаг (депозитарные расписки, ноты и пр.), но их процент очень маленький. Основную часть все же составляют акции и облигации.

Как заработать на фондовом рынке

Заработок на рынке ценных бумаг – один из наиболее привлекательных способов получить доход для начинающего инвестора. Но к сожалению, многие их них имеют капитал, но не знают, как попасть на рынок и начать торговать на нем.

Работать на фондовом рынке может каждый человек при наличии у него стартового капитала. Но беда в том, что получить доступ к рынку не так просто, нужна специальная лицензия, первый взнос и соблюдение множества условий. Начинающему инвестору лучше воспользоваться услугами профессионального брокера. Мы предлагаем простую пошаговую инструкцию как это сделать:

  1. Для начала необходимо подобрать хорошего специалиста (лучше по рекомендациям) и заключить с ним договор об открытии брокерского счета (в век современных технологий это делается очень быстро через интернет).
  2. После открытия счета (на что потребуется некоторое время) на него необходимо внести определенную сумму. Она рассчитывается с учетом минимального размера и примерным объемом операций, которые планируется совершить.
  3. Установить специальную торговую программу или использовать веб-терминал биржи.
  4. С помощью тикера или названия отыскать нужный вид ценной бумаги.
  5. Прикинуть, какое количество лотов нужно купить. Важно учитывать, что один лот облигаций содержит одну ценную бумагу, а лот акций – от 1 до 10 000 штук.
  6. Выбрать вид совершаемой сделки (покупка или продажа).
  7. Щелкнуть кнопку «Купить».

Конечно, брокеру придется заплатить определенный процент. Но это выходит значительно дешевле и выгоднее, особенно если планируемый объем операций не очень большой. Целесообразнее начинать свою деятельность с бирж, более адаптированных под новичков. Одной из таких является Форекс.

При работе на фондовом рынке инвестор сталкивается со множеством рисков. Кроме того, что можно прогореть на акциях или облигациях, есть опасность связаться с мошенниками, которые будут работать под видом брокеров или иных участников рынка. Поэтому при заключении любого договора или сделки необходимо тщательно проверить другие ее стороны. Лучше всего изучить их историю и почитать отзывы, что можно легко сделать через интернет.

Фондовый рынок – сложный финансовый инструмент, но вникнуть в его работу сможет и простой человек при желании и должном старании. ФР предоставляет отличную возможность эмитентам получить деньги на развитие бизнеса или нового проекта, а инвесторам – получить доход. Самое важное – это грамотный и ответственный подход, а также быстрое и чуткое реагирование на все изменения.

Если вам понравилась наша статья, то делитесь ею в социальных сетях и обязательно подписывайтесь на обновления блога, чтобы не пропустить много чего интересного!

http://webmastermaksim.ru/fondovyj-rynok-rossii/osnovy-fondovogo-rynka.html
http://www.profvest.com/2015/12/Fondoviy-rinok.html
http://aflife.ru/investirovanie/chto-takoe-fondovyj-rynok-prostym-yazykom

Оставить комментарий