Что значит шортить на бирже и как это правильно делать?

Многие трейдеры, чтобы заработать, начинают шортить на бирже — что это, в чем особенности торгов и какие риски ожидают участника рынка. Какие секреты нужно знать, как правильно торговать (примеры)?

Что значит шортить на бирже — общие положения

Торгуя на бирже, участник рынка покупает активы в надежде роста их цены в будущем или продает, рассчитывая на падение стоимости. С учетом этой особенности существует два вида сделок — длинные (лонг) и короткие (шорт).

В первом случае трейдер приобретает интересующий инструмент в момент снижения его цены, а после продает при достижении максимального уровня. Во второй ситуации участник рынка действуют по обратной схеме. Он берет взаймы подходящий актив, продает его, а после снижения стоимости выкупает обратно.

Речь идет об открытии коротких сделок за счет получения кредита с разным плечом — от 1:2 до 1:100 и более. В роли инструмента могут выступать акции, облигации, обычная валюта и виртуальные деньги. Выбор трейдера огромен, что позволяет без труда выбрать подходящий предмет сделки.

Иными словами, шортить — играть на понижение или открывать короткие позиции (на продажу). Слово шорт имеет английское происхождение («short»), что в переводе означает «короткий».

Общий алгоритм действий следующий:

Участник рынка выбирает инструмент, анализирует рынок и дожидается ситуации, когда появляются признаки будущего снижения цены (причиной могут быть негативные новости, ситуация вокруг объекта сделки и так далее).

Как правильно шортить на бирже?

Инвесторы знают, что стоимость криптовалюты имеет сильную волатильность. После продолжительного роста наступают периоды резкого снижения курса на фоне негативных новостей или иных событий. Такие моменты — возможность заработать. Для этого достаточно знать, как шортить на бирже, что это и какие правила должны быть соблюдены.

Условия

Открытие коротких позиций с плечом отличается высоким уровнем сложности. Особенно это актуально при работе с альткоинами, отличающимися минимальной ликвидностью и волатильностью. Для них характерно сужение рынка (сквиз), поэтому опытные трейдеры действуют на сжатие интересующего инструмента, а участники с небольшим опытом рискуют остаться без денег. Вот почему без наличия опыта шортинг на бирже является опасным занятием.

Условия сделок на продажу:

1. Наличие тренда или флэта.
2. Высокая ликвидность используемой криптовалюты.
3. Анализ изменения курсовой цены за конкретный временной промежуток.
4. Наличие четкой стратегии с обязательной корректировкой с учетом рыночных тенденций.
5. Понимание риска и вероятности потери депозита.

Особенности

Для открытия коротких позиций необходимо уметь анализировать рыночную ситуацию, знать нюансы технического и фундаментального анализа. На практике не каждый участник рынка, умеющий играть в лонг, способен заработать при падении стоимости криптовалюты.

Опытные инвесторы знают особенности рынка и психологию новичков. Они точно прогнозируют, когда трейдеры будут играть в короткую, поэтому поджидают позицию и приступают к процессу сжатия. Речь идет о получении прибыли от создания давления на действующие ордера. Чтобы защитить депозит, не рекомендуется торговать в период шорт-позиций и продавать в пиковых точках ралли. Также не стоит начинать торги и открывать short-позиции в начале и конце сессии торгов. При выборе походящего времени стоит ориентироваться на активность пользователей биржи или часовой пояс офиса площадки.

Известно, что для роста стоимости монет требуется достаточный объем торгов и активность покупателей. В остальных случаях цена коинов чаще всего опускается. Снижение рынка часто останавливается наличием продаж, начинающихся в любой момент и без особых предпосылок. Эта особенность опасна для участников, выбирающих короткую торговлю. Если трейдеры верят в положительный тренд (рост стоимости актива), цена может повести себя непредсказуемо — пройти через поддержку или, наоборот, продолжить движение в рост.

Лучшее решение торговать на импульсе — в моменты, когда выбранная криптовалюта увеличилась или упала в курсе. Для этого используются дополнительные инструменты и стратегии. При поиске снижающихся в цене инструментов важно смотреть за параметрами криптовалюты и контролировать процесс сжатия. Он происходит в момент, когда участники подготовились к будущему уменьшению стоимости виртуальной монеты.

Техника

Зная, как правильно шортить на бирже криптовалют, трейдер снижает собственные риски и получает возможность для заработка. Перед началом торгов важно вспомнить о числе трейдеров. Их количество на падающем рынке значительно ниже, поэтому ордера на длинные ставки «подавляют» приверженцев короткой позиции. При «игре в короткую» важно понимать, что при снижении цены вдвое легко заработать с учетом торгового плеча. Если стоимость увеличилась, размер потерь может достичь 100 %. Вот почему при шортинге риски участника выше.

Техника торгов на падающем рынке подразумевает использование следующих возможностей для игры в шорт (применение зависит от текущей рыночной ситуации):

1. Отбор криптовалют, стоимость которых идет к уровню сопротивления.
2. Работа с активами относительной силы.

Здесь нужно учесть следующие моменты:

Сигналом к остановке торгов является появление треугольника или двойной вершины (паттернов технического анализа). Суть последнего заключается в периодическом подъеме стоимости криптовалюты в течение небольшого временного периода.

Принципы

Участник рынка, принявший решение шортить на бирже, должен учесть следующее:

Цена активов поднимается «по лестнице», а опускается с помощью «лифта». Это свидетельствует о медленном повышении цены, но в случае медвежьего тренда ситуация развивается быстро. Опытным инвесторам известна ситуация, когда при игре в лонг можно долго наблюдать за растущим рынком, успешно торговать, а потом все потерять в один момент. К примеру, повышение цены может продолжаться 2–3 месяца, а падение займет всего 2–3 дня.

Меры предосторожности при торговле в шорт

В процессе игры на понижение важно защитить активы от потери и использовать принципы диверсификации. Для этого можно задействовать несколько криптовалют, в том числе Эфириум и Биткоин. Можно выбрать и другие виртуальные монеты (их больше 1000), но суммарное количество должно быть меньше, чем общий объем ETH и BTC.

При формировании портфеля важно придерживаться следующего соотношения (как вариант):

• 20 % Эфириум.
• 40 % Биткоинов.
• 20 % остальных (перспективных) криптовалют.
• 20 % свободных средств для игры в короткую.

После покупки Bitcoin и Ethereum виртуальные монеты сразу переводятся с биржевой площадки на «холодные» кошельки. Перед приобретением альткоинов желательно разбить 20 % выделенных средств на двадцать частей и закупить разные монеты (в расчете на перспективу).

Свободные 20 % можно задействовать для работы на падении криптовалюты, не переживая за сохранность капитала. При резком снижении цены инвестор использует имеющиеся деньги и зарабатывает на шорте позиции. На полученную прибыль можно купить новые альткоины.

Общие правила безопасной торговли при шортинге:

Предпринимаем меры, необходимые меры для обеспечения безопасности средств на счету.

При игре в short трейдеру нужно помнить о существующих рисках торгов:

Стоимость актива может увеличиться. Криптовалютный рынок находится в постоянной динамике. На стоимость виртуальных монет может влиять множество факторов, поэтому спрогнозировать движение цены — трудная задача. Если инвестор рассчитывал на снижение, а цена пошла вверх, можно потерять весь депозит.

Как шортить на бирже — примеры

Сайты популярных бирж для шорт торговли

Перед открытием коротких позиций на криптовалюте нужно определиться с подходящей площадкой для торгов. Выделим ряд бирж:

Bitfinex.com — крупная платформа, обладающая высокой функциональностью и входящая в ТОП-5 биржевых площадок (по объему торгов). К особенностям стоит отнести большое число участников, возможность торговли с плечом в 3,3 крат, а также доступность многих криптовалют (Эфириум, Биткоин, Монеро, Даш и прочих). Плюсы — легкость регистрации, наличие русскоязычного интерфейса и высокий уровень безопасности.

Изучаем комиссии, условия ввода и вывода, размер кредитного плеча и правила работы.

После получения дохода деньги выводятся на криптовалютный кошелек, банковскую карту или другим доступным способом. Первый вывод может занять несколько недель.

Открытие коротких позиций с криптовалютой кажется простым занятием, которое сулит крупный доход трейдеру. Это представление ошибочно. Наоборот, играть в короткую рекомендуется только опытным участникам. Необходимо знать, что значит шортить на бирже, уметь анализировать рынок, знать правила безопасной торговли и владеть навыками технического анализа. Работа на новостях и текущей ситуации на криптовалютном рынке может привести к негативным последствиям и быстрому сливу депозита. Вот почему лучше потренироваться на демо-счете, изучить теорию, а уже после приступать к торговле реальными деньгами.

Видео, как шортить криптовалюту:

Как торговать шорт и лонг на Bitfinex:

Как шортить криптовалюту на OKEX.COM:

Шортить на фондовом рынке: что это такое?

Торговля на организованном рынке ценных бумаг (то есть, на фондовом рынке) – это весьма банальное мероприятие. Его суть проста и очевидна: купи подешевле, продай подороже. Только в отличие от рыночной площади в базарный день на бирже можно сначала продать, а только потом… и даже не поставлять товар вовсе. Вкратце эта стратегия называется «шортить». Так вот что это такое – шортить на фондовом рынке – расскажем на страницах данной статьи.

Стратегии заработка на организованной площадке

Это может быть любая площадка – биржа акций, рынок облигаций или же даже валютный рынок – стратегий существует всего 2:

1. Игра на повышение («бычья»);
2. Стратегия, из расчета падения стоимости актива («медвежья»).

«Быки» – игроки на повышение; «медведи» – трейдеры, обваливающие цены на рынке. Данные названия произошли еще в XVIII веке в эпоху становления организованного рынка в Америке в соответствии с повадками этих животных (быки – поднимают на рога; медведи, стоя на задних лапах, грузно опускаются вниз… Как по мне – весьма специфическое понимание жизни у тех, кто эти термины придумал, но названия прижились).

Важно помнить, что хоть стратегий всего две, но принцип один и он неизменен: нужно купить дешевле, а продать дороже. Просто в случае «бычьей» стратегии актив нужно сначала купить, затем ждать пока его рыночная стоимость будет расти, а затем продавать дороже (это очень упрощенного и вкратце). В случае же «медвежьей» стратегии нужно вначале осуществить продажу актива (то есть, получить за него деньги, при этом реально его не поставляя), затем ждать, наблюдая, как его рыночная цена станет падать (в соответствии с вашими прогнозами, разумеется), а затем… И здесь тоже существует 2 варианта:

1. Либо непосредственно поставить предмет сделки, купив его по текущей (более низкой цене) на рынке;
2. Либо откупиться от покупателя данного актива деньгами, опять же, по текущей (более низкой по сравнению с ценой продажи) цене.

В случае реализации бычьей стратегии актив вначале приобретается. В этом случае говорят об открытии «длинной позиции» (или «встать в длинную»: по-английски – «get long»). Если принимаем решение сначала актив продать, то открываем «короткую позицию» (или по-английски «get short». Это и значит «зашортиться», а если делать это регулярно, то про такого трейдера говорят, что он «коротит»).

Сегменты организованного рынка

Наверняка кто-то мог слышать выражение: «Существует спот и все остальное». В данном случае имеется в виду 2 огромные сферы любого организованного рынка:

1. Спот-рынок;
2. Сегмент с отсроченной поставкой (другие его названия: рынок деривативов; фьючерсный сегмент).

«Спот» по-английски – точка (spot). Применительно к бирже имеются в виду сделки со сроком поставки купленного актива до 3 суток (72 часов). В современных условиях исключительно электронного формата торговли активы на фондовом рынке (например, акции) переводятся на счет-депо покупателя по истечении рабочего дня по результатам внутридневного клиринга.

Что касается фьючерсного сегмента, то речь идет о производном финансовом инструменте. Фьючерс – это обязанность покупателя купить (или продавца – продать) актив в будущем (как правило, через 3 или 6 месяцев) по текущей цене. Разновидность фьючерса – опцион – то же самое, только не обязанность, а право (которое можно реализовывать, а можно и нет). Опцион-кол – это право купить актив в будущем по цене на данный момент; опцион-пут – это право на продажу.

Изначально в XVIII веке опционы произошли из-за желания хлопковых плантаторов подстраховаться и продать свой урожай еще до того, как он вырастит, избежав, тем самым, непредсказуемой ситуации с ценами при затоваривании рынка, когда он созреет у всех.

Вот как раз с помощью фьючерсов и реализуются «короткие» стратегии. Покупка опциона-пут (или продажа фьючерса) означает, что инвестор решает, что скорей всего, цена на актив в будущем будет падать. То есть, логично было бы продать право на его поставку в будущем (через 3 месяца) сейчас, а когда подешевеет, то можно и откупиться (ну, или же купить по снизившейся цене актив и поставить его покупателю).

Впрочем, с помощью фьючерсов прекрасно реализуются и «длинные» стратегии. А вот почему – об этом далее.

Особенность фьючерсного сегмента рынка

Действительно, зачем нужны опционы при продажах, опережающих покупки, – в целом понятно. Но зачем же они для покупателей (при реализации «длинных стратегий»)? И опять-таки 2 резона:

1. Во-первых, иногда для того, чтобы начинать реализовывать более сложную комбинацию, нужно синхронизировать процессы. Пример 1997 года: иностранный инвестор решил вложиться в отечественные государственные долговые бумаги – 3-месячные ГКО. Но поскольку в стабильность отечественной валюты тогда никто не верил, то на этот же срок приобретался фьючерс на покупку USD. Таким образом, когда гасились облигации, то этими деньгами покрывалась стоимость фьючерса и инвестор в течении всего срока имел гарантию того, что его вложения не будут девальвированы.
2. А во-вторых (и эту причину надо бы расположить на 1 месте по распространенности) потому, что фьючерсы торгуются «с плечом».

Фактически это означает, что при покупке опциона нужно заплатить его малую часть (например, у фьючерсов на акции «Газпрома» наполнение составляет лишь 16%, а остальные 84% нужно будет доплатить по истечении срока действия контракта). Но главное, что это означает мультипликацию ценового движения на величину рычага. То есть, если рычаг 1:5 (как у акций «Газпрома»), то движение рыночной стоимости акций в угаданном направлении на 1% будет означать рост прибыли сразу на 5%.

Внимание! То же самое справедливо и для «неугаданного» направления движения цены, только в данном случае приходится говорить об убытках. И если совокупное мультиплицированное движение превысит величину стоимости фьючерса (то есть, те самые 16% наполнения по акциям «Газпрома»), то контракт будет в принудительном порядке закрыт! (Будет иметь место «Margin Call»).

Заключение

Таким образом, относительно фьючерсов (опционов) можно сделать следующие выводы:

• Это крайне удобные инструменты для осуществления «коротких» стратегий.
• «Фьючера» позволяют «шортить», не связываясь с реальной поставкой актива – достаточно перед тем, как истечет срок действия контракта, просто продать его и купить новый (то есть. «переложиться»), если потенциал движения цены, по мнению инвестора, еще не исчерпан.

К слову, чем более ликвидный и объемный рынок, тем больше на нем доля фьючерсного сегмента.

К примеру, анонсируемые цены на нефть – это как раз-таки цену фьючерсных контрактов. Кто-нибудь задумывался, какое количество этих контрактов реально исполняется? Да, статистика «задумывалась» – менее 1%!

Фьючерсный сегмент любого рынка – это огромное казино, где миллионы трейдеров «бьются об заклад» на тему того, вырастит или же упадет цена на актив (и неважно, на какой именно). Так что же такое «шортить» на фондовом рынке? – Это значит всего лишь отрабатывать одну из возможностей заработка, предоставляемых фьючерсами (и опционами), а именно – стратегию на падение стоимости актива.

Экономист, финансовый аналитик, трейдер, инвестор. Личные интересы – финансы, трейдинг, криптовалюты и инвестирование.

Источник https://tehnoobzor.com/cryptolife/o-kriptovaljutah/2705-chto-znachit-shortit-na-birzhe-i-kak-eto-pravilno-delat.html

Источник https://ardma.ru/finansy/treyding/576-shortit-na-fondovom-rynke-chto-eto-takoe/

Источник

Источник